顶尖财经网(www.58188.com)2025-3-28 20:42:32讯：

    本报记者 毛艺融

    又一财务造假大案即将落地！《证券日报》记者从证监会官网获悉，中国证监会相关派出机构拟对东旭集团证券违法行为行政处罚。

    3月28日，河北证监局对东旭光电科技股份有限公司（以下简称“东旭光电”，已退市）及其控股股东东旭集团有限公司（以下简称“东旭集团”，债券发行人）等相关主体证券违法行为依法作出行政处罚事先告知。同日，深圳证监局对东旭蓝天新能源股份有限公司（以下简称“东旭蓝天”）等相关主体证券违法行为依法作出行政处罚事先告知。

    东旭光电已经在去年10月份摘牌退市。今年3月16日，东旭蓝天发布公告，称公司实控人李兆廷因涉嫌信息披露违法违规被证监会立案调查。

    “惩首恶”与“打帮凶”并举

    近年来，监管层持续剑指资本市场财务造假的顽瘴痼疾，一追到底“惩首恶”“打帮凶”并举，依法提高违法违规行为人的违法成本。

    此次东旭集团案涉及多重证券违法行为。

    经查，一是2017年东旭光电不符合股票发行条件，以欺骗手段骗取发行核准，违法募集资金75.65亿元；2018年东旭集团不符合公司债券发行条件，以欺骗手段骗取发行核准，违法募集资金35亿元。二是2015年至2019年期间，东旭集团虚增收入累计478.25亿元，虚增利润累计130.01亿元，虚增货币资金447.9亿元（最高）；东旭光电虚增收入累计167.6亿元，虚增利润累计56.27亿元。三是东旭集团及相关主体非经营性占用东旭光电、东旭蓝天货币资金，截至目前披露的尚未归还金额合计169.59亿元。四是东旭光电和东旭蓝天未按期披露2023年年报。

    随着资本市场退市制度的持续深化改革，“应退尽退”已成常态，但退市并非违法违规行为的“避风港”。尽管东旭光电已退市，但是退市立体化追责仍在进行中。

    针对东旭集团证券违法行为，此次河北证监局、深圳证监局拟对李兆廷等43名责任主体合计罚款17亿元，对其中19名主要责任人员采取五年以上直至终身证券市场禁入措施。根据规定，相关当事人依法享有陈述、申辩和要求听证的权利，河北证监局、深圳证监局将在依法履行监管执法程序后正式作出行政处罚决定。

    目前，相关中介机构违法执业行为正在同步调查中。河北证监局、深圳证监局将继续督促东旭光电、东旭蓝天董事、高级管理人员依法追回被东旭集团及相关主体非法占用的资金。对于相关违法行为可能涉及的证券犯罪问题线索，也将按程序依法移送公安机关。

    监管执法“长牙带刺”

    今年以来，已有海南普利制药股份有限公司（以下简称“*ST普利”）、东方集团股份有限公司、鸿达兴业股份有限公司收到监管层罚单，也成为证券市场违法违规行为的典型案例，备受市场关注，彰显监管执法“长牙带刺”的要求。

    例如，日前，证监会通报，对*ST普利重大财务造假案依法从严行政处罚，并表示“还将会同有关部门推进实施全方位、立体化追责”。

    与此同时，证监会公布的《中国证监会2024年法治政府建设情况》，在2025年的工作安排中提到“把投资者保护贯穿于资本市场制度建设和监管执法的全流程各方面”。

    根据证监会公布的数据，2024年办理各类案件739件，作出行政处罚决定592项；罚没金额153.42亿元，为2023年的2.4倍；处罚责任主体1327人（家）次，同比增长24%；市场禁入118人，同比增长14.56%。强化对涉嫌犯罪案件的打击力度，2024年共向公安机关移送案件和通报线索178件。

    今年2月21日，证监会与最高人民检察院联合举行的新闻发布会上，证监会副主席李明表示，将继续协同司法机关“立体追责”，在民事赔偿方面，充分发挥行政执法的“先导”作用，从严追责为民事诉讼提供重要证据支撑；在刑事打击方面，进一步完善行政执法与刑事司法衔接协作机制，突出对上市公司财务造假和“关键少数”等违法犯罪的重点打击。

    业内人士认为，保护投资者是一项系统工程。一方面，监管层落实监管“长牙带刺”、有棱有角，突出惩、防、治并举，有助于维护市场“三公”。另一方面，监管层强化执法震慑，突出提升精准性，突出“追首恶”，严厉打击财务造假等违法违规行为。一系列举措，目的就是要让投资者切实感受到市场的公平正义，有实实在在的获得感。

（编辑 孙倩）