|
顶尖财经网(www.58188.com)2024-4-30 10:45:35讯：
【10:37 中国中车(601766)：一季度业绩高增 毛利率提升显著】
4月30日给予中国中车(601766)买入评级。
盈利预测、估值与评级
风险提示：
该股最近6个月获得机构20次买入评级、2次推荐评级、1次增持评级、1次跑赢行业评级、1次“买入”投资评级。
【10:37 闻泰科技(600745)：汽车半导体稳健成长 消费电子复苏助力产品集成业务未来可期】
4月30日给予闻泰科技(600745)买入评级。
投资建议：
风险提示：
该股最近6个月获得机构17次买入评级、1次买入-A的投评级、1次跑赢行业评级、1次优于大市评级。
【10:37 生物股份(600201)：盈利能力提升 研发投入步入收获期】
4月30日给予生物股份(600201)买入评级。
盈利预测和投资评级：基于今年生猪价格中枢上移以及公司新产品上市，该机构调整公司2024-2026 年营业收入预测至18.34 亿元、22.15 亿元、25.89 亿元，同比增长14.76%、20.78%、16.87%。对应归母净利润3.84亿元、5.13 亿元、6.38 亿元，同比增长35.42%、33.67%、24.29%。对应当前股价PE 分别为26 倍、19 倍、16 倍。由于公司产品结构改善盈利能力提升，维持“买入”评级。基于谨慎性原则，拟定增事项暂不纳入盈利预测。
风险提示：畜禽价格大幅下降风险，重大动物疫病风险，非洲猪瘟亚单位疫苗推进不及预期，行业竞争加剧，产品研发及产品质量风险，盈利能力下降，定增事项进度存在不确定性。
基于谨慎性原则，拟定增事项暂不纳入盈利预测
该股最近6个月获得机构6次买入评级、1次跑赢行业评级、1次推荐评级、1次增持评级。
【10:37 中原环保(000544)：产能投产24Q1业绩高增 期待潜在整合空间】
4月30日给予中原环保(000544)买入评级。
盈利预测与投资建议。预计2024-26 年实现归母净利11.1/12.0/13.2亿元，对应最新PE 6.75/6.25/5.67 倍。公司坐拥郑州市污水资产经营稳健，大股东仍具备整合空间，分红潜力突出。参考可比公司给予2024年10 倍PE，对应合理价值11.41 元/股，维持“买入”评级。
风险提示。应收账款风险；水价调整风险；在建项目风险。
该股最近6个月获得机构2次买入评级、1次“增持”投资评级。
【10:32 王力安防(605268)：工程端放量收入高增 利润端期待弹性】
4月30日给予王力安防(605268)买入评级。
盈利预测与投资建议。该机构预计公司24-25 年EPS 分别为0.46、0.65元/股，按最新收盘价对应PE 分别为17.95、12.58 倍，给予公司24年20 倍PE 的判断，对应合理价值9.12 元/股，维持“买入”评级。
风险提示。房地产需求恢复不及预期，原材料价格波动超预期，公司产能投放不及预期。
该股最近6个月获得机构4次增持评级、2次买入评级、1次优于大市评级。
【10:32 美的集团(000333)：Q1业绩增长良好】
4月30日给予美的集团(000333)买入评级。
盈利预测与投资建议：预计公司24-26 年归母净利润分别同比+10.7%、+10.2%、+9.9%，参考可比公司估值，给予公司24 年15xPE，对应合理价值80.27 元/股，给予“买入”评级。
风险提示：行业竞争加剧，地产市场低迷，原材料价格上涨等。
该股最近6个月获得机构31次买入评级、5次增持评级、2次“买入”投资评级、2次买入-A的投评级、2次强推评级、2次优于大市评级、1次强烈推荐投资评级。
【10:32 久立特材(002318)：23年海外业绩大增 多点布局全球中高端市场】
4月30日给予久立特材(002318)买入评级。
盈利预测与投资建议。预计公司2024-2026 年EPS 为1.80/2.08/2.26元/股，对应24 年4 月29 日收盘价，2024-2026 年PE 为13/12/11倍。综合公司及同业公司估值水平，且公司盈利能力优于可比公司，预计未来盈利上行有望修复估值，该机构给予公司2024 年15 倍PE，对应合理价值为26.97 元/股，维持公司“买入”评级。
风险提示。全球油价、能源投资大幅波动的风险。国内石油勘探开采力度不及预期。新增产能建设不及预期。
该股最近6个月获得机构8次买入评级、3次增持评级、1次强烈推荐评级、1次强推评级、1次推荐评级。
【10:32 软控股份(002073)2024年一季报点评：Q1归母净利创同期历史新高 合同负债持续增长】
4月30日给予软控股份(002073)买入评级。
盈利预测和投资评级预计公司2024-2026 年营业收入分别为69.89、82.62、87.62 亿元，归母净利润分别为5.02、7.47、8.46亿元，对应PE 分别18、12、11 倍，考虑公司未来成长性，维持“买入”评级。
风险提示行业竞争加剧、原材料价格波动、环保政策变动、经济大幅下行、产品价格下降。
该股最近6个月获得机构3次买入评级、1次增持评级。
【09:52 华发股份(600325)：销售稳健增长 精准投拓核心城市】
4月30日给予华发股份(600325)买入评级。
盈利预测与投资评级：根据公司最新年报情况，该机构下调公司2024/2025年的归母净利润预测为19.7/21.1 亿元（前值为32.2/35.3 亿元），预计2026 年归母净利润为22.4 亿元。对应的EPS 为0.72/0.77/0.81 元，对应的PE 为8.7X/8.2X/7.7X，中长期看，公司具备国资股东优势，立足珠海、面向全国，销售业绩稳步高增，维持“买入”评级。
风险提示：毛利率修复不及预期；市场景气度恢复不及预期；房价下跌超预期。
该股最近6个月获得机构15次买入评级、3次推荐评级、3次增持评级、2次跑赢行业评级、1次持有评级。
【09:47 凯德石英(835179)点评：24Q1盈利回升超预期 公司迎转折关键年】
4月30日给予凯德石英(835179)买入评级。
投资分析意见：公司布局基本成形，24 年关注三大事件，维持“买入”评级。1)目前公司拥有了凯德石英本部(4-6 英寸/部分8 英寸火加线)、凯芯新材料(亦庄8-12 英寸高端火加线)、沈阳芯贝(冷加线)、凯美石英(半导体石英材料线)四大加工基地，客户从光伏、中低端半导体向高端半导体拓展，产业链从下游器件向上游材料延伸；2）行业上下游挤压的局面至24 年有望得到逆转；3）建议投资者关注公司24 年三大重要事件进展：高端线扩招、材料自产、TEL 认证。该机构下调公司2024 年盈利预测，并新增2025、2026 年盈利预测，预计公司2024-2026 年营收3.04 亿（原4.15 亿）、4.10 亿和5.54 亿元，归母净利润为5876 万（原1.2 亿）/8971 万/1.36 亿。对应于公司4/26 收盘市值的24PE 水平为20.9 倍。取公司可比公司路维光电、清溢光电、富创精密三家可比公司平均的24PE 为30.2 倍，公司仍有44.5%的市值上涨空间，维持“买入”评级。
风险提示：高端半导体订单低于预期风险，材料自产不顺利风险，TEL 认证不成功风险
该股最近6个月获得机构3次买入评级。
【09:47 东方证券(600958)点评：业绩符合预期 期待股质风险出清后业绩修复】
4月30日给予东方证券(600958)买入评级。
投资分析意见：维持盈利预测，维持买入评级。受益于政策的不间断催化，预计东方证券经纪、基金投顾业务有望得到修复；资本市场改革深化有望带动投融两端发力，预计市场新发基金持续改善（3 月新发公募规模突破1500 亿，4 月至今新发规模突破1200 亿），预计东方证券资管业务得到修复，维持买入评级。考虑到公司目前有较多的未决诉讼（合计费用达48.2 亿），因此该机构保守维持盈利预测，预计东方证券24-26E 净利润30.7/38.05/45.6 亿，同比分别+11.5%/+24%/+20%。
风险提示：经济下行压力增大；2023 年末公司存续的主要诉讼及仲裁合计待偿还本金及利息、违约金及其他因实现债权产生的相关费用48.21 亿元，关注股票质押业务引起的信用减值损失、未决诉讼对公司利润侵蚀。
该股最近6个月获得机构18次买入评级、4次增持评级、3次优于大市评级、2次推荐评级、1次“增持”的投评级、1次买入-A投资评级。
【09:47 双环传动(002472)点评：24Q1业绩符合预期 持续成长降本增效】
4月30日给予双环传动(002472)买入评级。
维持盈利预测，维持“买入”评级。公司作为精密齿轮制造平台型企业，齿轮业务已形成较强竞争优势，新能源车、重卡AMT 持续成长，并且长期拓展全球市场，贡献业绩增量；机器人领域RV 减速器市占率领先，且仍是少数能够直接对接客户，在人形机器人领域共同成长的减速器供应商。该机构预计公司2024-2026 年实现归母净利润10.39/13.04/15.34亿元，同比增速27.2%/25.6%/17.6%，对应当前PE 为20x/16x/13x，维持“买入”评级。
该股最近6个月获得机构30次买入评级、8次增持评级、3次跑赢行业评级、3次推荐评级、3次优于大市评级、1次“买入评级。
【09:47 宝通科技(300031)：业绩符合预期 双主业利润稳健释放】
4月30日给予宝通科技(300031)买入评级。
盈利预测与投资评级：考虑到公司投资相关收益的不确定性，该机构下调2024-2025 年并新增2026 年EPS 预测为0.97/1.14/1.39 元（2024-2025 年此前为1.21/1.65 元），对应当前估值PE 分别为13/11/9X。该机构看好公司双主业延续稳健增长，利润弹性有望稳步释放，维持“买入”评级。
风险提示：新游表现不及预期，工业智能化不及预期，政策监管风险
该股最近6个月获得机构2次买入评级。
【09:47 中国神华(601088)点评：发电及运输分部贡献利润增量 一体化运营业绩稳健】
4月30日给予中国神华(601088)买入评级。
风险提示。宏观经济下滑致下游需求下滑，产品价格超预期下跌；新矿建设大幅不及预期。
该股最近6个月获得机构25次买入评级、9次增持评级、4次推荐评级、2次优于大市评级、2次强烈推荐评级、2次强推评级、1次“增持“评级、1次”买入”评级、1次持有评级。
【09:47 海尔智家(600690)点评：2024年一季报点评：业绩超预期 高端卡萨帝重拾双位数增长】
4月30日给予海尔智家(600690)买入评级。
上调盈利预测，维持“买入”投资评级。该机构上调公司24-26 年盈利预测至191/219/252亿（前值为188/212/240 亿），同比分别增长15%/15%/15%，对应当前PE 估值分别为14 倍/12 倍/11 倍，维持“买入”评级。
风险提示：原材料价格波动风险；汇率波动风险。
该股最近6个月获得机构33次买入评级、9次增持评级、4次跑赢行业评级、3次“买入”投资评级、3次买入-A的投评级、2次强推评级、1次推荐评级、1次优于大市评级。
【09:47 青岛啤酒(600600)点评：产品结构持续提升成本费用管控提升盈利能力】
4月30日给予青岛啤酒(600600)买入评级。
投资评级与估值：维持盈利预测，预测2024~2026 年公司实现归母净利润50/56.3/62.2 亿，当前股价对应24-26 年PE 分别为22x、19x、17x，维持买入评级。公司估值已经回调到过去10 年均值以下，A 股估值合理，港股估值折价明显，性价比更高，伴随着未来资本开支减少，分红率具备持续提升的潜力，2023 年分红对应股息率2.5%，具备一定吸引力。中长期，公司持续优化产品结构，吨酒价格提升顺利，伴随成本压力改善，盈利弹性将进一步释放。公司作为最具品牌力、具备高端化基因的本土企业之一，产能利用率和经营效率在不断优化，继续看好公司中长期盈利能力的提升空间。
该股最近6个月获得机构33次买入评级、9次增持评级、4次优于大市评级、2次强推评级、2次推荐评级、1次“买入”投资评级、1次买入-A的投评级、1次买入-B评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级。
【09:47 浪潮信息(000977)点评：24Q1收入利润均超预期 通用恢复+后续AI突围突围】
4月30日给予浪潮信息(000977)买入评级。
维持“买入”评级。维持此前盈利预测，预计公司24-26 年实现收入751、863、1000亿元（同比+14%、+15%、+16%），实现归母净利21.4、26.1、32.7 亿元（同比+20%、+22%、+25%）。基于公司AI 服务器市占率优势，通用服务器需求复苏，以及该机构对长期算力需求下的成长空间的判断，维持“买入”评级。
风险提示：外部环境影响供应链稳定；行业竞争加剧导致毛利率承压。
该股最近6个月获得机构16次买入评级、8次推荐评级、4次增持评级、1次跑赢行业评级。
【09:47 振华科技(000733)：归母净利润同比增长12.57% 高新电子元件转向自主化】
4月30日给予振华科技(000733)买入评级。
盈利预测与投资评级：公司业绩符合预期，但行业处于订单波动期，该机构下调公司2024-2025 年归母净利润预测值分别至19.83/23.67 亿元（前值30.71/37.71 亿元），新增2026 年归母净利润预测值29.19 亿元，对应PE 分别为14/12/10 倍。考虑到公司的央企背景，且行业领先地位突出，科技水平持续提升，仍维持“买入”评级。
风险提示：1）募投项目建设不及预期；2）下游需求不及预期；3）高可靠性产品研发进度不及预期。
该股最近6个月获得机构3次买入评级、1次推荐评级、1次增持评级。
【09:42 聚和材料(688503)：LECO份额快速提升 Q2出货有望高增】
4月30日给予聚和材料(688503)买入评级。
盈利预测与投资评级：该机构维持2024-2026 年盈利预测，预计公司2024-2026 年归母净利润7.4/8.8/10.2 亿元，同增67%20%/16%，对应PE 为12/10/9 倍。考虑到公司N 型银浆占比持续高增、一体化布局逐步建立，该机构给予2024 年18xPE，目标价80 元，维持“买入”评级。
风险提示：竞争加剧，政策不及预期等。
该股最近6个月获得机构18次买入评级、3次增持评级、2次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级、1次推荐评级、1次优于大市评级。
【09:42 德方纳米(300769)：一季度明显减亏 加工费已触底】
4月30日给予德方纳米(300769)买入评级。
盈利预测与投资评级：考虑铁锂加工费下滑，该机构维持2024-2026 年归母净利润预测为1.8/5/9 亿元，同比+111%/182%/86%，对应 PE 为 50/18/10x，周期底部公司业绩承压，但公司作为铁锂龙头，长期仍具备竞争力，维持“买入”评级。
风险提示：原材料价格波动、市场竞争加剧风险。
该股最近6个月获得机构7次买入评级、4次增持评级、1次跑赢行业评级。
【09:42 星网宇达(002829)：下游需求充裕 随募投项目推进产能释放有望加速】
4月30日给予星网宇达(002829)买入评级。
盈利预测与投资评级：公司业绩符合预期，但行业订单波动较大，因此该机构下调公司2024-2025 年归母净利润预测值分别至1.67/2.18 亿元（前值3.07/4.05 亿元），新增2026 年归母净利润预测值2.70 亿元，对应PE 分别为26/20/16 倍，考虑到公司无人系统、信息感知与卫星通信三大业务板块卡位关键，市场份额大，仍维持“买入”评级。
风险提示：1）市场竞争风险；2）经营业绩存在季节性波动；3）下游需求不及预期。
该股最近6个月获得机构2次买入评级。
【09:42 内蒙华电(600863)点评：电热售价超预期下降短期拖累业绩高股息彰显长期价值】
4月30日给予内蒙华电(600863)买入评级。
盈利预测与评级：考虑到煤炭价格下行背景下对煤炭外销业务利润造成影响，该机构下调公司2024-2025 归母净利润预测分别为26.19、28.15 亿元（前值为30.21、35.11 亿元），新增2025年归母净利润预测为32.02 亿元，当前股价对应PE 分别为11、10 和9倍。根据公司股东回报规划，2024 年公司计划分红比例不低于合并报表可供分配利润的70%，该机构预计2024 年股息率将达5.97%（注：股息率=（归母净利润-永续债利息）*分红比例/市值），市值采用4 月26 日）。公司煤电联营成本优势显著，高股息凸显公司投资价值，维持“买入”评级。
风险提示：煤价电价变动不及预期，新能源装机开发进展不及预期。
该股最近6个月获得机构3次买入评级、2次跑赢行业评级、2次增持评级。
【09:42 首旅酒店(600258)点评：中高端酒店占比提升 一季度利润显著提高】
4月30日给予首旅酒店(600258)买入评级。
风险提示：全年开店计划未按期完成，竞争加剧使得加盟店经营指标下修
该股最近6个月获得机构30次买入评级、10次增持评级、5次推荐评级、3次跑赢行业评级、3次增持-A评级、2次优于大市评级、1次“推荐“评级。
【09:37 信安世纪(688201)：收入稳定增长 费用投入带来短期利润下滑】
4月30日给予信安世纪(688201)买入评级。
盈利预测与估值：
风险提示：：
该股最近6个月获得机构2次买入评级、1次买入-A的投评级。
【09:37 菜百股份(605599)点评：积极拓展线上线下渠道 投资品销售持续景气】
4月30日给予菜百股份(605599)买入评级。
风险提示：黄金珠宝消费需求不及预期，拓店速度不及预期，金价下行风
该股最近6个月获得机构9次买入评级、8次增持评级、3次强烈推荐评级、1次推荐评级、1次优于大市评级、1次“推荐“评级。
【09:37 安克创新(300866)：2024Q1扣非净利快增 2023年线上独立站增长亮眼】
4月30日给予安克创新(300866)买入评级。
投资建议：行业端，海外整体需求有望持续恢复，快充产品普及率不断提升，“露营经济”兴起拉动户外用电需求，全球能源短缺及双碳目标下家用光伏和储能装置作用显现，移动互联网、人工智能和大数据等行业前沿技术引领智能硬件市场蓬勃发展。公司端，高质量新品带动产品结构持续优化，多品牌布局巩固市场地位，公司收入业绩有望持续增长。该机构预计，2024-2026 年公司归母净利润分别为19.50/23.11/26.35 亿元，对应EPS 为4.80/5.69/6.48 元，当前股价对应PE 为17.67/14.91/13.08倍。上调至“买入”评级。
风险提示：汇率波动、全球经济环境变化、消费电子行业变化、市场竞争加剧等。
该股最近6个月获得机构24次买入评级、2次“增持”投资评级、2次增持评级、1次“买入”的投评级、1次强推评级、1次推荐评级、1次优于大市评级。
【09:37 美瑞新材(300848)点评：业绩基本符合预期 主业规模稳步扩张 HDI项目落地在即 看好公司未来成长】
4月30日给予美瑞新材(300848)买入评级。
盈利预测与投资评级：受行业竞争加剧影响，公司主要产品景气底部震荡，因此下调公司2024-2025 年盈利预测，预计分别实现归母净利润2.58、5.38 亿元（调整前分别为4.09、6.44 亿元），同时新增2026 年盈利预测，预计实现归母净利润7.42 亿元，对应PE 为24X、12X、8X。由于公司河南项目建成后，业绩有望快速提升，预计公司2024-2026 年利润复合增速达72.5%，对应24年PEG 估值为0.3X，因此公司未来成长性带来的估值溢价仍未完全体现，维持“买入”评级。
风险提示：新项目投产不及预期；下游需求不及预期。
该股最近6个月获得机构4次买入评级。
【09:37 伟星股份(002003)：24Q1归母净利增长45% 成长回归、高弹性显现】
4月30日给予伟星股份(002003)买入评级。
面向全球的中国服饰辅料行业民族企业，以国际化打开成长空间，维持“买入”评级。该机构看好数智化成效持续转化，维持盈利预测，预计24-26 年归母净利润6.5/7.6/8.9 亿元，对应PE 为22/19/16 倍，维持“买入”评级。
风险提示：全球服装消费持续低迷；国际化战略推进不及预期；新业务开拓不及预期；原材料价格、汇率波动风险。
该股最近6个月获得机构31次买入评级、4次优于大市评级、4次增持评级、2次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级、1次“推荐“评级、1次持有评级。
【09:37 伟星股份(002003)2024年一季报点评：一季度业绩表现亮眼 期待辅料龙头继续高质量增长】
4月30日给予伟星股份(002003)买入评级。
期待辅料龙头继续高质量增长，维持盈利预测和“买入”评级一季度公司业绩表现亮眼，收入实现较快增长、盈利能力亦有提升。该机构继续看好公司作为辅料龙头，交期速度领先、快反实力和服务能力突出，长期稳步抢占市场份额可期。同时，近年来公司聚焦大客户，产品力逐步提升，且品类结构不断丰富、为客户提供一站式服务，满足客户多样化需求。公司越南产能24 年将投产出货，正在逐步接洽客户，进一步推进全球化战略。该机构维持公司24~26年盈利预测，按最新股本计算，对应24~26 年EPS 分别为0.57、0.66、0.74 元，24 年、25 年PE 分别为21 倍、18 倍，维持“买入”评级。
风险提示：国内外需求持续疲软，致公司接单和毛利率受损；产能扩张不及预期；原材料价格上涨、运费上涨、劳动力成本提升；汇率波动。
该股最近6个月获得机构31次买入评级、4次优于大市评级、4次增持评级、2次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级、1次“推荐“评级、1次持有评级。
【09:37 兴蓉环境(000598)：业绩稳健增长 污水处理费上调持续受益】
4月30日给予兴蓉环境(000598)买入评级。
投资建议：基于目前业务及未来发展情况，该机构预计公司2024/2025/2026 年归母净利润分别为21.30/23.12/25.28 亿元，对应EPS 分别为0.71/0.77/0.85 元，对应当前股价PE 分别为9.9/9.1/8.3倍，首次覆盖，给予“买入”评级。
风险提示：项目投产进度不及预期、应收账款回收风险、调价进程不及预期等。
该股最近6个月获得机构9次买入评级、3次增持评级。
【09:32 立昂微(605358)：24Q1营收同比增长 射频带来增长新动能】
4月30日给予立昂微(605358)买入评级。
盈利预测与估值：
风险提示：
该股最近6个月获得机构3次买入评级、1次增持评级。
【09:32 好太太(603848)：Q1净利同比+15% 线上线下渠道共同发力】
4月30日给予好太太(603848)买入评级。
投资建议：
风险提示：
该股最近6个月获得机构20次买入评级、3次增持评级、2次增持-A评级、2次推荐评级、1次优于大市评级、1次买入-A的投评级、1次强推评级。
【09:32 泰胜风能(300129)：深化海陆风出口布局 出口优质订单持续增长】
4月30日给予泰胜风能(300129)买入评级。
盈利预测与投资评级：该机构维持2024-2025 年盈利预测、新增2026 年盈利预测，该机构预计公司2024-2026 年归母净利6.1/8.0/9.8 亿元， 同增110%/31%/22%，对应PE 12x/9x/7x，维持“买入”评级。
风险提示：政策不及预期，竞争加剧。
该股最近6个月获得机构16次买入评级、4次增持评级、2次跑赢行业评级、2次推荐评级、1次优于大市评级。
【09:27 光峰科技(688007)：Q1盈利实现同比高增 车载业务收入取得0-1突破】
4月30日给予光峰科技(688007)买入评级。
盈利预测与投资建议
该股最近6个月获得机构15次买入评级、1次推荐评级、1次增持评级、1次“买入”投资评级、1次“增持”投资评级。
【09:27 安克创新(300866)点评：业绩持续高增长 分红率提升注重股东回报】
4月30日给予安克创新(300866)买入评级。
维持24-25 年并新增26 年盈利预测，预计24-26 年归母净利润分别为19.1/22.3/26.0亿元，对应PE 为18/15/13 倍，维持 “买入”评级。
风险提示：线上平台规则变化风险；行业竞争加剧风险；新产品推广不及预期风险。
该股最近6个月获得机构23次买入评级、2次“增持”投资评级、2次增持评级、1次“买入”的投评级、1次强推评级、1次推荐评级、1次优于大市评级。
【09:27 浙商银行(601916)：营收增速领跑行业 息差降幅显著收窄】
4月30日给予浙商银行(601916)买入评级。
4. 投资建议与盈利预测：浙商银行一季度受益于金融市场业务的出色表现，营收增速显著超预期。业绩增速有所下行，主要是由于低基数效应下资产减值损失的同比高增，但预计依然处于股份行前列。展望2024 年，考虑到去年全年浙商银行资产减值损失的计提节奏，预计其2024 年全年业绩有望受益于理财不良的处置完成，增速实现向上修复，继续维持在股份行中的领先水平。预计2024、2025、2026 年营收增速为6.7%、7.3%、8.0%，利润增速为8.4%、9.1%、11.5%。当前浙商银行股价仅对应0.47 倍24 年PB，而23 年分红对应股息率达5.6%，高股息、低估值特征明显，性价比较高，维持买入评级。
5．风险提示：（1）经济复苏进度不及预期，企业偿债能力削弱，资信水平较差的部分企业可能存在违约风险，从而引发银行不良暴露风险和资产质量大幅下降。（2）地产、地方融资平台债务等重点领域风险集中暴露，对银行资产质量构成较大冲击，大幅削弱银行的盈利能力。（3）宽信用政策力度不及预期，公司经营地区经济的高速发展不可持续，从而对公司信贷投放产生较大不利影响。（4）零售转型效果不及预期，权益市场出现大规模波动影响公司财富管理业务。
该股最近6个月获得机构5次买入评级、4次增持评级、2次优于大市评级、1次跑赢行业评级、1次推荐评级。
【09:27 吉祥航空(603885)：Q1扣非归母净利润3.7亿元 同比19年+14%】
4月30日给予吉祥航空(603885)买入评级。
投资建议：
风险提示：：
该股最近6个月获得机构25次买入评级、6次增持评级、3次强推评级、2次跑赢行业评级、2次强烈推荐评级、1次推荐评级、1次“增持“评级。
【09:27 北京银行(601169)2024年一季报点评：业绩增速超预期 股东增持显信心】
4月30日给予北京银行(601169)买入评级。
盈利预测、估值与评级。北京银行深耕首都，北京、长三角、珠三角等经济发达地区贷款占比超70%。近年来零售转型持续推进，2022 年以来加快推进“五大转型”，零售业务营收贡献增强，后续零售转型效能有望持续释放。维持公司2024-2026 年EPS 预测为1.28/1.35/1.41 元，当前股价对应PB 估值分别为0.43/0.40/0.37 倍，维持“买入”评级。
风险提示：如果宏观经济超预期下行，可能增加大额风险暴露的潜在风险。
该股最近6个月获得机构7次增持评级、5次买入评级、3次推荐评级、2次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级。
【09:27 三一重工(600031)：盈利能力回升 海外拓展仍有巨大潜力】
4月30日给予三一重工(600031)买入评级。
风险提示：行业竞争加剧风险、下游景气度下行风险、海外出口不顺风险
该股最近6个月获得机构18次买入评级、2次买入-A评级、2次增持评级、1次买入评级、1次跑赢行业评级、1次强推评级、1次推荐评级。
【09:22 铂科新材(300811)：芯片电感产销两旺 软磁产品稳健增长】
4月30日给予铂科新材(300811)买入评级。
投资建议：
该机构保持前次盈利预测，预计公司2024~2026 年归母净利润分别为3.57/4.76/5.56 亿元，对应PE 为31.43/23.55/20.14 倍，维持“买入”评级。
风险提示：
该股最近6个月获得机构14次买入评级、2次推荐评级、1次增持评级。
【09:22 科锐国际(300662)点评：24Q1业绩符合预期 关注招聘市场复苏】
4月30日给予科锐国际(300662)买入评级。
调整盈利预测，维持“买入”评级。当前公司业绩受短期因素扰动出现波动，看好后续季度逐季改善，后续高毛利招聘和猎头业务复苏以及深耕数字化，打造平台产品，有望改善公司盈利能力。考虑劳动市场尚处温和复苏阶段，以及公司业绩受到短期因素影响，该机构下调盈利预测，预计公司24-25 年EPS 分别为1.34/1.69 元（原值1.53/1.95 元），新增26 年预测EPS 为2.06 元，对应24-26 年PE 为15/12/10 倍。选取人服公司BOSS 直聘、外服控股作为可比公司，参考可比公司24 年一致预期平均估值29x PE，该机构给予公司24年20x PE，上涨空间超20%，维持“买入”评级。
风险提示：经济复苏不及预期风险，人才流失与培养风险，政策法规变化风险。
该股最近6个月获得机构11次买入评级、6次增持评级、4次跑赢行业评级、3次推荐评级、1次优于大市评级、1次强烈推荐评级。
【09:22 林洋能源(601222)：业绩稳健增长 分红比例提升】
4月30日给予林洋能源(601222)买入评级。
盈利预测、估值与评级：考虑到光储行业竞争加剧，该机构下调公司24-25 年盈利预测、新增26 年盈利预测，预计公司24-26 年实现归母净利润12/14/16 亿元（下调27%/下调27%/新增），当前股价对应24-26 年PE 为11/9/8 倍。公司储能业务全面布局、电池片业务持续推进，将为公司未来发展提供强劲增长动能，维持“买入”评级。
风险提示：项目建设及政策不及预期、市场竞争激烈、海外业务开拓不及预期
该股最近6个月获得机构6次买入评级、2次“增持”投资评级、1次买入-A的投评级、1次跑赢行业评级、1次推荐评级。
【09:22 亚太股份(002284)：低点已过 业绩加速释放】
4月30日给予亚太股份(002284)买入评级。
盈利预测与投资评级：考虑到公司新产品爬坡仍需时间，该机构下调公司2024/2025 年营收预测为46/55 亿元（原为56/67 亿元），预计2026 年营业收入为64 亿元，同比分别+19%/+20%/+16%；下调2024/2025 年归母净利润1.9/2.4 亿元（原为2.4/3.0 亿元），预计2026 年归母净利润为2.8亿元，同比分别+101%/+25%/+16%，对应PE 分别为30/24/21 倍，维持“买入”评级。
风险提示：汽车行业销量不及预期；新产品开发不及预期；新客户开拓不及预期。
该股最近6个月获得机构3次增持评级、2次买入评级。
【09:22 舍得酒业(600702)：短期利润承压 保持战略定力】
4月30日给予舍得酒业(600702)买入评级。
盈利预测及估值：
风险提示：消费恢复不及预期；市场竞争加剧；市场拓展不及预期。
该股最近6个月获得机构30次买入评级、10次增持评级、8次推荐评级、3次“买入”投资评级、2次跑赢行业评级、2次强烈推荐评级、1次优于大市评级、1次增持-A评级。
【09:17 华厦眼科(301267)：24Q1业绩符合预期 收购医院落地将增厚业绩】
4月30日给予华厦眼科(301267)买入评级。
盈利预测与投资评级：考虑公司新院爬坡并逐步扭亏，该机构将公司2024-2025 年归母净利润由9.06/11.66 亿元下调至8.64/11.14 亿元，新增2026年为14.31 亿元，对应PE 为25/19/15X，维持“买入”评级。
风险提示：医院扩张或整合不及预期的风险；医院盈利提升不及预期的风险等。
该股最近6个月获得机构5次买入评级、2次优于大市评级、2次增持评级。
【09:17 固德威(688390)：去库压力下短期承压 24年业绩有望逐季改善】
4月30日给予固德威(688390)买入评级。
盈利预测、估值与评级：考虑到欧洲户储去库进度不及预期、光储行业竞争加剧，该机构下调公司24-25 年盈利预测、新增26 年盈利预测，预计公司24-26 年实现归母净利润7.3/9.5/11.7 亿元（下调64%/下调63%/新增），当前股价对应24-26年PE 为21/16/13 倍。随着欧洲逆变器库存水平逐步回归合理区间，公司出货有望持续改善，该机构持续看好公司长远发展，维持“买入”评级。
风险提示：光伏装机、海外市场拓展不及预期；竞争加剧导致盈利下降的风险。
该股最近6个月获得机构10次买入评级、6次增持评级、1次优于大市评级。
【09:17 新芝生物(430685)点评：24Q1业绩符合预期 借力并购加速工业市场布局】
4月30日给予新芝生物(430685)买入评级。
维持“买入”评级。公司专注生命科学仪器市场，产品矩阵持续拓宽，抗周期性得到增强，23 年起借力并购加速工业市场布局，收入弹性增大，该机构维持此前盈利预测，预计公司24-26 年归母净利润分别为0.57/0.65/0.75 亿元，当前股价（2024/04/26）对应PE 分别为16/14/12 倍，维持“买入”评级。
风险提示：行业竞争加剧；下游需求不及预期、新品研发进度不及预期等
该股最近6个月获得机构4次买入评级。
【09:17 潮宏基(002345)：发力黄金+扩张提速 推动业绩持续增长】
4月30日给予潮宏基(002345)买入评级。
投资建议：
该机构调整2024-2025 年并新增2026 年盈利预测，预计2024-2026 年公司营收分别为70.21/83.46/96.44 亿元（原预测2024-2025 年分别为66.83/79.58 亿元），归母净利润分别为3.94/4.71/5.63 亿元（原预测2024-2025年分别为4.61/5.58 亿元），EPS 分别为0.44/0.53/0.63 元（原预测2024-2025 年分别为0.52/0.63 元），4 月26 日收盘价（6.15 元）对应PE 分别为14/12/10 倍，维持“买入”评级。
风险提示：
该股最近6个月获得机构31次买入评级、17次增持评级、2次“推荐“评级、1次中性评级、1次强烈推荐评级、1次优于大市评级。
【09:17 洋河股份(002304)：省内结构升级顺畅 红利性价比凸显】
4月30日给予洋河股份(002304)买入评级。
风险提示：省外拓展进度偏慢、消费需求不及预期、食品安全事件风险。
该股最近6个月获得机构15次买入评级、4次增持评级、3次推荐评级、2次优于大市评级、1次“买入”投资评级、1次买入-A投资评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级。
【09:17 古井贡酒(000596)：24年迎来开门红 业绩高增势不可挡】
4月30日给予古井贡酒(000596)买入评级。
风险提示：
该股最近6个月获得机构23次买入评级、4次增持评级、2次推荐评级、2次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级、1次买入-A投资评级、1次优于大市评级、1次“买入”投资评级。
【09:12 海能技术(430476)点评：24Q1需求疲软致业绩承压 网络版色谱工作站预计年内上市】
4月30日给予海能技术(430476)买入评级。
风险提示：色谱仪市场竞争加剧；产品研发进度不及预期；下游需求不及预期等
该股最近6个月获得机构3次买入评级、2次增持评级。
【09:07 派能科技(688063)：户储电池扭亏转盈 业绩符合市场预期】
4月30日给予派能科技(688063)买入评级。
盈利预测与投资评级：该机构维持公司24-26 年归母净利润至3.7/5.3/7.4亿元，同比-29%/+44%/+40%，对应PE 为38x/27x/19x，考虑公司为全球户储龙头，工商储等领域逐步放量，欧洲未来需求逐步恢复，维持“买入”评级。
风险提示：下游需求不及预期，行业竞争加剧。
该股最近6个月获得机构7次增持评级、2次买入评级、2次跑赢行业评级。
【09:07 安克创新(300866)：扣非净利润同比+29% 新品发力有望助力后续增长】
4月30日给予安克创新(300866)买入评级。
盈利预测与投资评级：该机构看好消费品出海长期发展趋势；安克创新是消费品出海领域中，具备突出品牌认可度的稀缺标的。公司充电储能、无线音频等核心增长品类表现强劲，业绩增长后劲充足。该机构上调2024年公司收入预测，但考虑汇兑等外部因素仍维持归母净利润预测为17.6亿元；将公司2025~26 年归母净利润预测从21.1/ 24.8 亿元，微调至21.4/24.8 亿元，2024~26 年同比+9%/ 22%/ 16%。4 月29 日收盘价对应2024~26年P/E 为20/ 16/ 14 倍，维持“买入”评级。
风险提示：行业竞争加剧，汇率及运费波动，新产品不及预期等
该股最近6个月获得机构22次买入评级、2次“增持”投资评级、2次增持评级、1次“买入”的投评级、1次强推评级、1次推荐评级、1次优于大市评级。
【09:07 海天味业(603288)：Q1经营回暖 期待四五顺利开局】
4月30日给予海天味业(603288)买入评级。
投资建议：
风险提示：
该股最近6个月获得机构18次买入评级、15次增持评级、7次推荐评级、2次买入-A的投评级、2次跑赢行业评级、2次强烈推荐评级、1次“买入”投资评级、1次增持”评级。
【09:07 华泰证券(601688)点评：投资类业务同环比均承压 关注出售ASSETMARK大幅增厚24E业绩】
4月30日给予华泰证券(601688)买入评级。
投资分析意见：下调盈利预测，维持买入评级。考虑到华泰证券1Q24 投资收益同环比大幅下滑，因此该机构下调公司投资收益率假设，从而下调公司盈利预测，该机构预计公司2024-2026 年归母净利润166、128、142 亿元（原预测173、129、146 亿元），同比分别+30%、-23%、+10.5%。国务院发布报告强调优化金融资源分配，证券业有望获资本助力，考虑到华泰证券基本面领先，将充分受益政策催化，维持买入评级。
风险提示：华泰证券出售AssetMark 交易已取得江苏省财政厅的批准，本次交易的交割尚需完成特定政府部门同意、批准、通知或备案，交易存在不确定性；2024/4/19，江苏证监局对华泰证券采取责令改正的监管措施。
该股最近6个月获得机构20次买入评级、7次增持评级、5次推荐评级、3次优于大市评级、2次跑赢行业评级、2次强烈推荐评级、1次“增持”的投评级。
【09:07 招商轮船(601872)点评：业绩略超预期 中期分红50%回馈股东】
4月30日给予招商轮船(601872)买入评级。
维持盈利预测，维持“买入”评级。考虑到油散运价供给端确定性强，维持2024-2026年公司归母净利润预测85、100、102 亿不变。维持“买入”评级。
风险提示: 新签订单释放超预期、全球宏观经济下行、地缘扰动。
该股最近6个月获得机构11次买入评级、8次增持评级、2次推荐评级、1次买入-A评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级。
【09:07 新奥股份(600803)点评：LNG贸易模式逐步回归稳态气量增长彰显长期价值】
4月30日给予新奥股份(600803)买入评级。
盈利预测与估值：该机构维持公司2024-2026 年归母净利润为60.90、67.09、78.94 亿元，当前股价对应PE 分别为9、8、7 倍。看好2025 年后LNG 长协大规模落地后，公司业绩稳定增长。维持“买入”评级。
风险提示：天然气价格高波动风险、零售气销售不及预期
该股最近6个月获得机构25次买入评级、2次买入-A的投评级、2次跑赢行业评级、2次增持评级。
【09:07 老凤祥(600612)：线上线下双拓展 持续高分红回馈】
4月30日给予老凤祥(600612)买入评级。
投资建议：该机构预计公司2024 年-2026 年归母净利润为25.07、27.55、30.58 亿元，对应PE 为16、15、13，维持“买入”评级。
该股最近6个月获得机构26次买入评级、2次优于大市评级、2次增持评级、1次跑赢行业评级、1次强推评级。
【09:02 迈信林(688685)：公司拓展算力租赁新业务 多行业人工智能算力服务未来可期】
4月30日给予迈信林(688685)买入评级。
盈利预测与投资评级：公司业绩符合预期，考虑到公司在航天及民用零部件精密加工领域的领先地位及算力新业务的开拓，该机构上调公司2024-2025 年归母净利润预测值分别至0.68/1.31 亿元（前值0.48/0.55 亿元），新增2026 年归母净利润预测值2.11 亿元，对应PE 分别为64/33/21倍，维持“买入”评级。
风险提示：1）受航空航天装备领域发展影响较大的风险；2）设备进口比例较高的风险；3）暂定价格与审定价格差异导致业绩波动的风险；4）与主要客户合作关系变化的风险。
该股最近6个月获得机构1次?增持?评级、1次买入评级、1次增持评级。
【09:02 税友股份(603171)点评：24Q1业绩稳健 合同负债预示B端提速】
4月30日给予税友股份(603171)买入评级。
盈利预测与估值：税友股份在金税四期中占据核心卡位，同时其B 端中小企业+代账机构报税SaaS 呈现出量价齐升的良好态势，优化公司整体营收结构。该机构维持盈利预测，预计24-26 年公司收入为21.58、25.12、29.07 亿元，归母净利润分别为2.51、4.04、5.98亿元。当前公司市值对应24-26 年PE 分别为40x、25x、17x，维持“买入”评级。
风险提示：G 端业务盈利能力修复不及预期； B 端客户数增长不及预期。
该股最近6个月获得机构12次买入评级、4次增持评级、3次跑赢行业评级、3次优于大市评级、2次“推荐“评级。
【09:02 中材国际(600970)：收入逆势实现正增长 经营质量持续提升】
4月30日给予中材国际(600970)买入评级。
盈利预测与投资评级：（1）公司是全球最大的水泥技术装备工程系统集成服务商，整合完成强化综合竞争力。（2）多年海外专业项目积淀铸就了公司领先的国际化属地化运营管理能力，作为中建材集团国际化发展先锋官，公司有望抓住“一带一路”高质量发展机遇。（3）公司秉持“一核双驱、三业并举”顶层设计，推动结构优化调整，装备、运维业务有望加速成长，整体经营质量有望进一步提升。（4）该机构维持公司2024-2026 年归母净利润预测，分别为33.6/39.3/44.9 亿元，4 月29 日收盘价对应市盈率分别为9.9/8.4/7.4 倍，维持“买入”评级。
风险提示：水泥工程需求不及预期、业务结构调整速度不及预期、订单转化不及预期、海外经营的风险。
该股最近6个月获得机构39次买入评级、3次跑赢行业评级、3次推荐评级、2次优于大市评级、2次增持评级。
【09:02 兖矿能源(600188)点评：煤炭售价下跌但产销量大幅增长 高股息属性凸显】
4月30日给予兖矿能源(600188)买入评级。
投资分析意见：考虑到近年煤炭行业历史投资不足，供给仍然偏紧下预计后续煤价仍将高位运行，行业景气有望延续，该机构维持公司2024-2026 年盈利预测，eps 分别为2.19、2.26 和2.33 元，对应2024-2026 年PE 分别为11 倍、10 倍和10 倍。公司兼具高分红高股息特征，该机构维持公司“买入”评级。
风险提示：宏观经济下滑致使下游需求下滑，产品价格超预期下跌；公司销量超预期减少。
该股最近6个月获得机构24次买入评级、2次推荐评级、2次优于大市评级、2次增持评级。
【08:57 贝泰妮(300957)：2023年盈利承压 24Q1业绩企稳回升】
4月30日给予贝泰妮(300957)买入评级。
根据年报和一季报，该机构调整盈利预测并引入2026 年盈利预测，预计公司2024-2026 年每股收益分别为2.52、3.02 和3.54 元（原2024-2025 年 为3.71 和4.63元），DCF 目标估值64.17 元，维持“买入”评级。
风险提示：行业竞争加剧、终端消费需求减弱、新品拓展不及预期等。
该股最近6个月获得机构32次买入评级、7次增持评级、2次持有评级、2次“推荐“评级、2次买入-A的投评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级、1次推荐评级、1次“增持”的投评级。
【08:57 浙商证券(601878)点评：经纪业务好于行业 关注与国都证券整合进展】
4月30日给予浙商证券(601878)买入评级。
投资分析意见：维持盈利预测，维持公司买入评级。浙商证券财富管理业务为核心优势业务，与新“国九条”推动行业机构财富管理能力建设相契合，同时浙商证券和国都证券整合（推进中）可以有效实现核心竞争力大幅提升，该机构维持浙商证券买入评级。预计公司24-26E 归母净利润18.7、21.4、22.3 亿元，同比+6%、+15%、+4%。
风险提示：浙商证券受让国都证券19.1454%股权交易尚需履行证监会的核准以及全国中小企业股份转让系统的合规性确认，能否最终完成存在一定的不确定性；2024/3/29,浙商证券因保荐星星冷链项目存在职责履行不到位，上交所予以监管警示。
该股最近6个月获得机构5次买入评级、1次优于大市评级、1次增持评级。
【08:57 伟明环保(603568)：新增环保和新材料设备订单7.01亿元 固废业务稳健增长】
4月30日给予伟明环保(603568)买入评级。
风险提示：
该股最近6个月获得机构9次买入评级。
【08:57 招商银行(600036)：息差表现好于预期 房地产不良继续改善】
4月30日给予招商银行(600036)买入评级。
投资建议与盈利预测：招行一季度营收在息差收窄、大财富管理业务承压的情况下继续下滑，符合预期。但受益于存贷两端利率企稳，一季度招行净息差表现略好于预期，预计保持同业较优水平。房地产不良生成高点已过，但零售资产质量仍在边际恶化，后续需持续关注。经济弱复苏环境下，招行选择不过度消耗拨备释放利润，利润增速如期回落。在有效信贷需求不足、居民收入水平有待复苏的大势下，预计招行2024 年营收增速将继续放缓，但鉴于其深厚的零售客群基础和优异的资产质量表现，未来业绩增长的持续性和确定性要优于股份行同业。股息率来看，招行分红率稳定提高至35%，对应股息率提高至5.7%左右，属于兼具高股息和基本面稳定性的绩优标的，配置性价比突出。预计2024-2026 年营收增速为-5.3%、7.8%、8.1%，利润增速为4.2%、6.1%、7.2%。当前招行股价对应0.85 倍24 年PB。维持买入评级和银行板块首推。
6．风险提示：（1）经济复苏进度不及预期，企业偿债能力削弱，资信水平较差的部分企业可能存在违约风险，从而引发银行不良暴露风险和资产质量大幅下降。（2）地产、地方融资平台债务等重点领域风险集中暴露，对银行资产质量构成较大冲击，大幅削弱银行的盈利能力。（3）宽信用政策力度不及预期，公司经营地区经济的高速发展不可持续，从而对公司信贷投放产生较大不利影响。（4）零售转型效果不及预期，权益市场出现大规模波动影响公司财富管理业务。
该股最近6个月获得机构23次买入评级、7次增持评级、4次强烈推荐评级、3次推荐评级、2次优于大市评级、2次跑赢行业评级、1次买入-A的投评级。
【08:52 芯海科技(688595)：一季度毛利率明显改善 PC领域相关业务进展顺利】
4月30日给予芯海科技(688595)买入评级。
盈利预测与投资建议：
风险提示：：
当前国际贸易环境以及宏观经济的变化，使下游领域的发展面临着复杂和严峻局面，存在一定的不确定因素导致市场需求恢复不达预期；新产品研发及验证进展不及预期的风险；市场竞争加剧导致价格及毛利率下降的风险；盈利预测假设不成立的风险，盈利预测基于公司下游应用领域需求做出假设预测公司产品销售数量，存在实际需求数量比预期数量少的可能，从而导致公司收入出现下降，根据敏感性测算，如果产品销售数量下降10.0%，公司对应收入下降9.9%，归母净利润下降约为9.8%。
该股最近6个月获得机构6次买入评级、1次增持评级。
【08:52 中国中免(601888)：盈利能力改善 关注淡季表现】
4月30日给予中国中免(601888)买入评级。
盈利预测及投资建议：预计2024-2026 年公司归母净利润分别为79、91、100 亿，对应当前股价的PE 分别为19、16、15X，维持“买入”评级。
风险提示：
该股最近6个月获得机构59次买入评级、15次增持评级、11次推荐评级、3次优于大市评级、2次买入-B评级、2次“推荐“评级、2次持有评级。
【08:52 交通银行(601328)：净息差率先企稳 营收韧性超预期】
4月30日给予交通银行(601328)买入评级。
投资建议：高股息、低估值，被长期忽视的红利稳定型大行。预计2024 全年营收增速1%，归母净利润增速2%，对应A 股估值0.52x2024PB，2023 年股息率5.5%，H 股估值0.41x2024PB，2023 年股息率7.0%。目前A 股PB 估值依然在大行中最低，预计未来净息差率先触底，ROE 向大行均值收敛，将带动估值进一步修复，维持“买入”评级。
风险提示：
该股最近6个月获得机构9次买入评级、3次跑赢行业评级、3次增持评级、1次推荐评级、1次优于大市评级。
【08:52 五粮液(000858)：溯流而上 气象一新】
4月30日给予五粮液(000858)买入评级。
盈利预测与投资评级：普五作为千元价位带核心单品，动销流速优异，看好2024 年量价策略转变为中长期价格空间打好基础。该机构调整24~25年归母净利润为335、381 亿元（前值为341、393 亿元）,分别同比+11%/14%，预计2026 年归母净利润为428 亿元，同比+12%，当前估值对应PE 为18/16/14X，维持“买入”评级。
风险提示：宏观表现不及预期，高端竞争加剧而需求疲弱。
该股最近6个月获得机构47次买入评级、12次增持评级、4次“买入”投资评级、3次优于大市评级、3次强烈推荐评级、3次强推评级、2次推荐评级、2次跑赢行业评级。
【08:47 福昕软件(688095)点评：Q1收入超预期 订阅放量验证！】
4月30日给予福昕软件(688095)买入评级。
风险提示：短期无法盈利；渠道推进不达预期；adobe 施加更大竞争压力；海外营商环境变化。
该股最近6个月获得机构6次买入评级、1次买入-A的投评级、1次跑赢行业评级、1次增持评级。
【08:47 建霖家居(603408)：海外需求逐步恢复 业绩增长表现靓丽】
4月30日给予建霖家居(603408)买入评级。
盈利预测和投资评级：公司为国内厨卫产品生产制造领先企业，多年深耕国际知名厨卫客户，提升国内市场业务稳定增长，持续扩大海外市场份额，募投项目稳步推进，海外供应链能力持续，未来随着多品类导入以及持续开拓新客户，稳定发展趋势可期。该机构预计2024-2026 年公司营业收入为50.11/57.90/66.96 亿元，归母净利润为5.01/5.85/6.83 亿元，对应PE 估值为14/12/10x。首次覆盖，给予“买入”评级。
风险提示：下游需求不及预期，产能建设不及预期，汇率波动风险，业绩不及预期，估值及盈利预测不达预期
该股最近6个月获得机构5次增持评级、4次买入评级。
【08:47 德赛西威(002920)：2023年业绩表现亮眼 海内外齐修成长加速】
4月30日给予德赛西威(002920)买入评级。
投资建议：
该股最近6个月获得机构32次买入评级、7次增持评级、3次跑赢行业评级、2次推荐评级、1次买入-A投资评级。
【08:47 长城汽车(601633)：出海大幅增厚利润 盈利超预期】
4月30日给予长城汽车(601633)买入评级。
投资建议：短中期看，公司出海加速叠加国内坦克等高价值车型占比提升有望推动公司销量与业绩成长，长期看，公司四大拓展战略打开销量长期增长空间，智能化转型开启全产业链盈利空间。预计公司2024-2026 年归母净利润分别为130.1、160.2、177.9 亿元，对应A 股PE 分别为17.3X、14.0X、12.6X，对应港股PE 分别为6.9X、5.6X、5.1X，维持“买入”评级。
风险提示：
该股最近6个月获得机构45次买入评级、18次增持评级、11次推荐评级、6次买入-A评级、4次跑赢行业评级、2次优于大市评级、1次增持/买入评级、1次强推评级。
【08:47 申通快递(002468)：“量、质、本、利”形成良性循环 公司进入上升通道】
4月30日给予申通快递(002468)买入评级。
盈利预测和投资评级根据最新年报数据，该机构引入2026 年盈利预测，预计申通快递2024-2026 年营业收入分别为482.42 亿元、559.08 亿元与635.10 亿元，归母净利润分别为8.06 亿元、12.60亿元与15.85 亿元，2024-2026 年对应PE 分别为17.53 倍、11.21倍与8.91 倍。公司通过合理的价格竞争实现量利双升，有望带来较大的业绩弹性，维持“买入”评级。
风险提示宏观经济增长不及预期、时效件增长不及预期、国际业务发展不及预期、市场扩张不及预期、并购整合风险、人工成本快速上升、油价暴涨、航空事故。
该股最近6个月获得机构6次买入评级、6次增持评级、2次强烈推荐评级。
【08:47 盈峰环境(000967)：纯电动环卫车销量行业第一 城市服务新增年化合同额行业第二】
4月30日给予盈峰环境(000967)买入评级。
风险提示：项目建设及产业政策不及预期、地方支付能力受限等风险；市场竞争激烈致业务开拓不及预期。
该股最近6个月获得机构2次买入评级、1次增持评级。
【08:37 邮储银行(601658)：存款成本下行 资产质量稳健】
4月30日给予邮储银行(601658)买入评级。
盈利预测与投资建议：公司坚持零售定位，资产质量优异。预计24/25年归母净利润增速分别为1.9%/2.3%，EPS 分别为0.83/0.85 元/股，当前股价对应24/25 年PE 分别为5.69X/5.56X，对应24/25 年PB 分别为0.56X/0.52X。参考行业估值，维持公司合理价值7.30 元每股，对应24 年PB 约0.9X，按照当前AH 溢价比例，H 股合理价值6.22 港币每股，均维持“买入”评级。
风险提示：（1）经济增长超预期下滑；（2）存款成本上升超预期；（3）国际经济及金融风险超预期；（4）政策调控力度超预期。
该股最近6个月获得机构12次买入评级、6次增持评级、3次强烈推荐评级、3次推荐评级、2次优于大市评级、2次买入-A的投评级、1次跑赢行业评级、1次增持/买入评级。
【08:37 金诚信(603979)：矿服基本盘量利双增 资源板块进入快速成长期】
4月30日给予金诚信(603979)买入-A评级。
投资建议：：
风险提示：项目进展不及预期风险，金属价格波动风险等
该股最近6个月获得机构9次买入评级、4次增持评级、3次推荐评级、1次优于大市评级、1次“买入”投资评级、1次买入-A评级、1次跑赢行业评级、1次强推评级。
【08:37 旗滨集团(601636)：看好公司光伏玻璃的增长与突破】
4月30日给予旗滨集团(601636)买入评级。
盈利预测与投资建议。预计24-26 年EPS 为0.72/ 0.90/ 1.13 元/股，对应PE 为10.68/ 8.61/ 6.86 倍，参考可比公司，给予24 年15 倍PE，对应合理价值10.86 元/股，维持“买入”评级。
风险提示。浮法玻璃行业景气度低预期、玻璃行业政策发生重大变化、光伏行业增长不及预期。
该股最近6个月获得机构6次买入评级、5次增持评级、2次跑赢行业评级、2次推荐评级、1次优于大市评级。
【08:37 五粮液(000858)：五粮液和其他酒双放量 毛利率和净利率两提升】
4月30日给予五粮液(000858)买入评级。
投资建议：该机构预计2024-2026 年公司实现营业收入935.2/1023.1/1136.6亿元，同比+12.3%/+9.4%/+11.1%；归母净利润357.0/393.1/440.7 亿元，同比+18.2%/+10.1%/+12.1%，ESP 分别为9.2/10.1/11.4 元。公司受益于五粮液产品放量，其他酒产品放量，给予“买入”评级。
该股最近6个月获得机构46次买入评级、12次增持评级、4次“买入”投资评级、3次优于大市评级、3次强烈推荐评级、3次强推评级、2次推荐评级、2次跑赢行业评级。
【08:32 华宝新能(301327)：多渠道布局需求迎拐点 家庭储能布局打开成长空间】
4月30日给予华宝新能(301327)买入评级。
投资建议：考虑公司新产品布局及新渠道拓展，该机构预计公司2024-2026 年实现归母净利1.61/3.25/4.34 亿元，同比+192.5%/+102.2%/+33.7%，对应EPS 为1.29/2.60/3.48 元，维持“买入”评级。
风险提示：下游需求不及预期；渠道拓展不及预期；行业竞争加剧。
该股最近6个月获得机构2次买入评级、1次增持评级。
【08:32 天奈科技(688116)：24Q1收入和利润同比增速重回正增长 表现优异】
4月30日给予天奈科技(688116)买入评级。
投资建议：相比上一次盈利预测（2023 年4 月），考虑到23 年产品价格下降影响，该机构下调公司24、25 年归母净利润至3.2、5.7 亿元（此前预测6.5、10 亿元），预计26 年实现归母净利润7.2 亿元，维持“买入”评级。
风险提示：电动车销量不及预期、储能需求不及预期、价格下降超预期、行业竞争加剧。
该股最近6个月获得机构4次买入评级、2次增持评级、1次买入-A评级、1次强推评级。
【08:32 中国外运(601598)：业绩略低于预期 主业稳定性持续验证】
4月30日给予中国外运(601598)买入评级。
维持盈利预测，维持“买入”评级。考虑到公司货代主业较强韧性，且股权激励构成业绩底，叠加稳定分红带来安全边际，维持盈利预测，预计公司 2024E-2026E 归母净利润为43、46、49 亿元，对应PE 11/10/9 倍。维持“买入”评级。
风险提示：全球经济下滑，导致国际贸易量需求持续下降；合同物流竞争格局进一步恶化。
该股最近6个月获得机构10次买入评级、3次增持评级、2次推荐评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级。
【08:32 迎驾贡酒(603198)：洞藏放量产品结构优化明显 2024Q1顺利实现开门红】
4月30日给予迎驾贡酒(603198)买入评级。
投资建议：考虑到洞藏系列高势能增长，产品结构优化有望延续，预计2024-2026 年收入增速22%/20%/17%，归母净利润增速分别为26%/22%/20%，EPS 分别为3.61/4.41/5.28 元，对应PE 分别为18x/15x/12x，按照2024 年业绩给予23 倍，目标价83.03 元，给予“买入”评级。
风险提示:行业政策风险、食品安全风险、结构升级不及预期、行业竞争加剧风险。
该股最近6个月获得机构30次买入评级、6次增持评级、3次推荐评级、3次优于大市评级、1次跑赢行业评级、1次强烈推荐评级、1次“买入”投资评级、1次“增持-A评级。
【08:32 华工科技(000988)：Q1经营性净利润保持增长 国内算力建设有望带动光模块高增】
4月30日给予华工科技(000988)买入-A评级。
盈利预测、估值分析和投资建议：预计公司2024-26 年净利润13.1/17.5/20.6亿元，同比增长29.8%/33.6%/17.7%，对应EPS 为1.30/1.74/2.04 元，PE 为26.0/19.5/16.5 倍，维持给予“买入-A”评级。
风险提示：宏观经济波动风险；光模块技术发展不及预期风险；新能源汽车市场发展不及预期风险；汇率风险。
该股最近6个月获得机构6次买入评级、2次买入-A评级、2次推荐评级、1次优于大市评级、1次增持评级。
【08:32 模塑科技(000700)：Q1业绩超预期 海外业务渐入佳境】
4月30日给予模塑科技(000700)买入评级。
投资建议：新能源客户持续拓展+海外业务开启新增长。预计2024-2026 年公司营收97/106/115 亿元，同比+11%/+10%/+8%，归母净利润6.0/6.9/7.8亿元，同比+35%/+13%/+14%，维持“买入”评级。
风险提示：墨西哥名华发展不及预期；新客户拓展不及预期；中美贸易摩擦。
该股最近6个月获得机构3次买入评级、1次增持评级、1次“买入”投资评级。
|