图：A股主要股指早盘表现

　　市场资金仍然围绕局部热点展开交易。机器人板块大热，多只相关概念股早盘冲上涨停，领涨龙头禾川科技股价更是再创历史新高。

　　部分消费股近期持续走强，白酒板块的古井贡酒、啤酒板块的青岛啤酒，早盘股价均触及涨停，带动整个消费板块悄然复苏。

　　机器人板块再现批量涨停

　　禾川科技股价再创新高

　　受海外消息面刺激，机器人板块自7月以来持续走强，近期呈现热点扩散势头。

　　今日早盘，机器人板块再掀涨停潮。截至午间休市，赛象科技、巨星科技、远大智能等多股涨停；鸣志电器上涨9.38%，有望冲击5连板。

　　作为本轮机器人板块领涨龙头，科创板次新股禾川科技的股价自6月初便连续异动，近期涨势再度升温。今日早盘，禾川科技股价冲高回落，盘中刷新历史新高，令过去两个月累计涨幅扩大至260%，公司市值升至104亿元。

　　日前，特斯拉创始人马斯克宣布将于近期发布“人形机器人原型机”——Optimus(“擎天柱”)。据官方描述，Optimus机器人身高约172厘米、体重约56千克，能够硬拉68千克左右。它的诞生是为了消除危险、重复和无聊的任务，以便人类可以专注于更加愉快的工作。

　　一石激起千层浪。关于人形机器人有何价值、应用场景、放量节奏、技术方案的讨论此起彼伏。在业内看来，工业机器人虽已推出半个世纪，但仍是汽车、家电、3C等标准化制造行业的“独享”；服务机器人曾点燃曙光，但其过于细分的应用场景仍不能摆脱工业机器人曾经的窄路。

　　在此背景下，人形机器人以其“亲和力、易接受”的标准化形式，更易打破厂用、商用、家用的藩篱，实现极大规模硬件复制和长尾应用的广泛覆盖，孕育伟大公司。

　　民生证券机械团队日前发布了一份29页的深度报告，展望了人形机器人的发展前景。报告称，人形机器人较其他服务机器人更容易被人们接受，有望成为继手机、汽车后的又一入口，商业价值巨大。

　　民生证券认为，人形机器人的未来市场空间，可以参考特斯拉电动车的放量节奏。假设2023年-2024年人形机器人销量对应特斯拉2013年-2014年销量，并假设2023年人形机器人价格为25万元，此后每年降低2万元，预计到2025年人形机器人市场规模将达到630亿元，到2030年达到3720亿元。

　　图：人形机器人市场空间测算，来源：民生证券研报

　　值得关注的是，民生证券在报告中提到了禾川科技的投资机会。报告表示，禾川科技多年来深耕OEM(原始设备制造)市场，服务广大OEM客户厂商，在光伏、3C、锂电与机器人等行业具备极高的占有率。“通过多年来的高速发展，禾川科技已赫然进入国产自动化一线品牌方阵。”

　　古井贡酒、青岛啤酒触及涨停

　　在科技股持续走强的过程中，部分消费板块近期也在悄然升温。今日早盘，白酒、啤酒板块均较大盘取得超额收益，古井贡酒、青岛啤酒两只个股更是触及涨停。

　　作为啤酒行业龙头，青岛啤酒早盘股价刷新今年以来新高。特别是在我国入夏之后，公司股价涨幅明显扩大。业内认为，我国今夏出现大范围炎热天气，将会刺激啤酒动销持续攀升。

　　东吴证券食品饮料团队表示，今年夏季，我国多地出现持续炎热天气。特别是自7月26日进入中伏以来，部分中东部地区日最高气温达到35℃-38℃，局部地区达39℃-43℃。预报显示，8月1日起，高温范围将北扩，北方多地将出现高温天气。持续性炎热天气或将促进餐饮消费，刺激啤酒动销持续攀升。

　　“此外，啤酒原材料大麦价格及包材纸箱、铝和玻璃价格7月均出现不同程度下降，成本端包材价格有所回落，有望带动酒企盈利能力提升。”东吴证券称。

　　中信证券表示，当前公募基金整体仓位逼近15年新高，活跃私募仓位也步入中高水位，机构持仓行业分布进一步集中，高持仓占比行业短期面临调仓博弈。配置上，建议继续坚持成长制造、医药和消费均衡配置。

　　中信证券建议关注消费板块的两条主线：一是前期受疫情影响行业的修复，如航空、酒店、餐饮、旅游板块；二是在局部疫情背景下仍然维持高景气的细分行业，如白酒、小家电、美妆产业链、人力资源服务板块等。

（文章来源：上海证券报）