顶尖财经网(www.58188.com)2022-4-30 10:19:52讯：

【10:11 密尔克卫(603713)：一季度业绩高增持续 符合预期】

　　4月30日给予密尔克卫(603713)强烈推荐-A评级。

　　维持公司“强烈推荐-A”评级。该机构预计公司 2022-24 年归母净利润分别为6.1 亿元、8.4 亿元、11.2 亿元，年均复合增长 37%。基于该机构的盈利预测，公司目前股价对应 29/21/16 倍 2022-24E P/E，维持公司“强烈推荐-A”评级。

　　风险提示：化工物流景气度不及预期；公司仓储增长不及预期；交易业务拓展不及预
　　该股最近6个月获得机构16次买入评级、5次强烈推荐-A评级、5次增持评级、2次优于大市评级、1次推荐评级。


【10:11 五粮液(000858)：21年平稳收官 重视经营改善】

　　4月30日给予五粮液(000858)强烈推荐-A评级。

　　投资建议：品牌力量不容忽视，看好底部反弹。公司在需求淡季主动调整节奏，主动控货并维护市场秩序，为后续批价上行奠定良好基础。展望22 年，在稳增长政策发力下，高端白酒刚性消费或随经济活跃度的提升持续回补，五粮液仍有望充分享受品牌红利。中长期视角下，随着普五渠道利润理顺，经典五粮液培育重回正轨，五粮液的预期和估值有望得到双重修复。给予22-24 年EPS 预测6.90、7.93、9.08 元，当前股价对应22/23 年分别为24/21xPE，维持年内目标价208 元，重申“强烈推荐-A”评级。

　　风险提示：需求下行、竞品批价大幅回落、产品结构优化不达预期等
　　该股最近6个月获得机构84次买入评级、10次推荐评级、6次强烈推荐-A评级、6次买入-A投资评级、5次“推荐”投资评级、4次买入评评级、4次强推评级、4次审慎增持评级、4次增持评级、3次跑赢行业评级、3次买入-A评级、2次强烈推荐评级、2次优于大市评级、1次“买入”投资评级、1次跑赢行业评评级。


【09:58 嘉友国际(603871)：一季度业绩好于预期 重回增长趋势确定】

　　4月30日给予嘉友国际(603871)强烈推荐-A评级。

　　上调盈利预测，维持“强烈推荐-A”投资评级。该机构上调2022-24 年盈利预测至5.1/7.0/8.6 亿元，基于：1）随着疫情缓解，公司主营业务将逐步回归正常增长轨道，且增速可能持续超预期；2）刚果（金）公路项目正式投产运营后增厚公司利润。中长期看，公司前期建设基础设施投入运营效果显现、上下游主焦煤大订单在手锚定业务量、与紫金矿业合作带来增益，公司增长路径清晰，维持公司“强烈推荐-A”评级。

　　风险提示：疫情影响超预期。

　　该股最近6个月获得机构4次强烈推荐-A评级、2次增持评级、1次买入评级、1次跑赢行业评级。


【09:58 中国交建(601800)：基建业务开门红 拟分拆设计资产上市】

　　4月30日给予中国交建(601800)强烈推荐-A评级。

　　投资建议：公司新签订单稳定增长，期间费用率稳定下降，归母净利润强劲增长；公司拟分拆设计资产上市，REITs 发行等事项体现出公司进行市场化国企改革的决心，其主观能动性受到市场持续瞩目。预计公司2022-2024 年公司EPS 为1.24、1.37、1.50 元/股，对应的PE 为8.6、7.8 和7.1 倍，维持“强烈推荐-A”评级。

　　风险提示：疫情影响运营项目、分拆上市未能获批的风险、业务增长不及预期。

　　该股最近6个月获得机构18次买入评级、5次推荐评级、4次增持评级、3次强烈推荐-A评级、2次审慎增持评级、2次跑赢行业评级、2次强烈推荐评级、2次优于大市评级。


【09:58 巴比食品(605338)：扣非净利高弹性 疫情影响有限】

　　4月30日给予巴比食品(605338)强烈推荐-A评级。

　　投资建议：扣非净利高弹性，疫情影响有限，维持“强烈推荐-A”评级。公司Q1 延续加速扩张态势，华东地区净增37 家门店，单店收入同比微增。团餐业务保持高速增长，占比提升至20.83%。展望Q2，疫情下公司通过政府保供和外卖业务弥补门店缺口，影响相对可控。当前公司处于加速扩张阶段，经营势头向好，成本处于低位，费用端广告投入收缩、同时受益规模效应，预计利润弹性更大。该机构预测22 年扣非净利润2.27 亿，同比增长49.5%，给予22-23年EPS 预测为0.98、1.20，22-23 年扣非净利润增速23%、22%，给予目标价36 元，对应22 年37 倍，维持“强烈推荐-A”评级。

　　风险提示：成本波动，疫情反复影响，行业竞争阶段性加剧。

　　该股最近6个月获得机构25次买入评级、7次增持评级、4次审慎增持评级、4次强烈推荐-A评级、3次强推评级、2次推荐评级、1次“推荐”投资评级、1次跑赢行业评级。


【09:58 光线传媒(300251)：短期扰动不改长期优势 主业稳定静待大片上映】

　　4月30日给予光线传媒(300251)强烈推荐-A评级。

　　投资建议：根据公司现有业务情况及该机构对未来的预测，预计公司2022-2024年归母净利润分别为8.40/10.81/12.39 亿元，分别对应22.86/17.76/15.50 倍市盈率，维持“强烈推荐-A”评级。

　　风险提示：政策及监管环境的风险；影视作品销售的市场风险；影视剧项目的季节性风险等。

　　该股最近6个月获得机构2次强烈推荐-A评级、1次增持评级、1次买入评级、1次跑赢行业评级。


【09:58 太阳纸业(002078)：文化纸景气回升促盈利改善 收入高增长业绩略超预期】

　　4月30日给予太阳纸业(002078)强烈推荐-A评级。

　　风险提示：原材料价格剧烈波动风险，下游需求不及预期。

　　该股最近6个月获得机构44次买入评级、5次强推评级、4次强烈推荐-A评级、3次推荐评级、3次跑赢行业评级、2次增持评级、1次增持评评级、1次优于大市评级、1次”买入”评评级、1次买入-A的投评级、1次买入的投资评级。


【09:58 江山欧派(603208)：零售渠道改革成效渐显 疫情之下经销渠道增长仍亮眼】

　　4月30日给予江山欧派(603208)强烈推荐-A评级。

　　盈利预测与投资建议：暂不考虑进一步减值情况，该机构预计公司2022-2024年归母净利润分别为5.1/6.5/7.9 亿元，分别同比97%/28%/22%，28 日股价对应22 年PE 为9X，维持“强烈推荐-A”评级。

　　风险提示：房地产市场波动风险，渠道拓展不及预期、减值风险。

　　该股最近6个月获得机构4次买入评级、2次强烈推荐-A评级、1次推荐评级、1次增持评级。


【09:58 宝钢股份(600019)：21业绩符合预期 需求偏弱致22Q1净利润下滑】

　　4月30日给予宝钢股份(600019)强烈推荐-A评级。

　　投资建议：公司21 年报符合预期，22Q1 供给扰动致原材料上涨，需求弱致盈利下滑，但好于去年四季度。硅钢等拳头产品下游需求旺，产销仍旧强势。三号高炉已全线贯通试生产，预计增加冷热轧产品共616 万吨。此外，公司拟派发现金股利0.60 元/股，分红比例56%，处于行业高位。随着“稳增长”基调的不断强化，当疫情得到有效控制后，预计未来需求将逐季提升，公司业绩和盈利均有望改善。该机构预计公司2022-2024 年EPS 分别为1.11、1.17、1.21 元/股，对应的PE 为5.7、5.4、5.2 倍，维持“强烈推荐-A”评级。

　　风险提示：原材料价格超预期上涨、下游景气度不及预期、疫情持续影响风险。

　　该股最近6个月获得机构4次增持评级、2次买入评级、2次强烈推荐-A评级、1次审慎增持评级、1次跑赢行业评级。


【09:58 晨光股份(603899)：疫情短期扰动业绩表现 科力普延续高增长态势】

　　4月30日给予晨光股份(603899)强烈推荐-A评级。

　　风险提示：新业务推进不及预期，市场竞争加剧风险，新冠疫情反复。

　　该股最近6个月获得机构41次买入评级、5次增持评级、4次强推评级、3次买入-A的投评级、3次跑赢行业评级、3次强烈推荐-A评级、2次优于大市评级、1次推荐评级、1次增持评评级。