专家认为，上市能促进中小银行公司治理机制进一步完善，有效夯实资本实力，预计未来中小银行资本补充还将进一步提速。

　　“候场”近千日

　　从2017年11月底报送上市申请材料到顺利过会，厦门银行已“候场”近千日。

　　根据招股说明书，本次发行前厦门银行总股本为23.75亿股，拟发行股份数量为不低于发行后总股本的10%，且不超过发行后总股本的25%。按本次发行上限计，发行后总股本为31.67亿股。

　　资料显示，截至2019年末，厦门银行第一大股东为厦门市财政局，持股占比20.21%；第二大股东为台湾富邦金控，持股占比19.95%，使厦门银行成为大陆首家台湾金融机构直接入股的城市商业银行。

　　依托台资股东背景及地处厦门的区位优势，两岸金融服务成为厦门银行的一大经营特色。在服务台资企业方面，该行致力于对台金融产品创设，针对台企的融资和汇兑需求，推出异地抵押融资、跨境融资、两岸通速汇、传真交易、即远期结售汇、资本金与外债、股权转让及不动产处置等一系列服务。截至2019年末，厦门银行直接服务台籍企业718户，存款余额42.36亿元，贷款余额17.62亿元；拥有台籍零售客户约4.8万户，管理的台籍客户金融资产约35亿元。

　　服务小微方面，截至2019年末，该行小微贷款余额为552.06亿元，占全部贷款余额的53.68%，实现“两增两控”；民营企业贷款余额为387.94亿元，占企业贷款余额的62.71%。此外，厦门银行在年报中提到，将持续推进理财子公司、消费金融公司等金融子公司筹建，推动业务牌照多元化布局，夯实创新基础并不断提升产品市场竞争力，努力打造成为“区域一流的综合金融服务商”。

　　资产质量持续改善

　　与A股上市城商行相比，厦门银行成色如何？

　　从资产规模来看，厦门银行资产规模在上市城商行中排名较为靠后。截至2019年末，资产总额为2469亿元，总负债为2313亿元。

　　值得注意的是，厦门银行近两年资产规模增速有所放慢，资产负债结构的调整优化步伐却显著加快。2017年末至2019年末，厦门银行总资产由2128.07亿元增至2468.68亿元，发放贷款及垫款额从588.56亿元增至1050亿元，贷款在总资产中的占比上升至42.53%；同时资本充足率由14.62%上升至15.21%。

　　2019年厦门银行实现营业收入45.09亿元，同比增长7.73%；实现归属于母公司股东的净利润17.11亿元，同比增长21.41%，净利润增速为近3年新高。对比A股上市银行，厦门银行2019年净利润增速仅次于宁波银行(行情002142,诊股)和杭州银行(行情600926,诊股)。

　　资产质量方面，2017年末、2018年末、2019年末厦门银行不良贷款率分别为1.45%、1.33%、1.18%；拨备覆盖率分别为195.39%、212.83%、274.58%；对比A股上市城商行，2019年末该行不良率尚处于较低水平。

　　今年银行IPO破冰

　　随着渤海银行日前登陆港交所，厦门银行顺利过会，今年银行IPO顺利“破冰”。

　　Wind数据显示，目前仍有18家银行IPO处于“排队”阶段，其中15家审核状态为“已预披露更新”，1家为“已反馈”，2家为“已受理”。

　　银保监会新闻发言人日前表示，当前银行业资本和拨备整体比较充足，但分布不均衡。一些机构，特别是部分中小机构资本拨备水平较低，资金不实，且补充资本能力有限，渠道不多。银保监会将进一步督促银行业金融机构加大拨备计提，充实资本实力，实现稳健经营。

　　业内人士认为，上市能促进中小银行公司治理机制进一步完善，有效夯实资本实力。建议有序推进具有一定资产规模及抗风险能力、公司治理机制比较健全、有一定经营特色及区域影响力、专注主营业务的中小银行上市。

　　此外，今年以来中小银行资本补充频频获得政策支持。地方政府专项债支持中小银行补充资本蓄势待发。据了解，地方政府专项债限额是2000亿元，将支持18个地区的中小银行，同时允许省级政府按照规定发行专项债券，用于认购中小银行可转换债券等合格资本工具。

　　华西证券(行情002926,诊股)分析师刘志平预计，未来相关政策措施或加大对中小银行发行二级资本债、优先股和永续债的支持力度，并针对中小银行进行资本工具创新。考虑到优先股和永续债发行主体资质已有所下沉，未来中小商业银行资本补充债发行有望继续提速。