康泰生物从2月8日的36元起步，今日盘中最高股达74.90元，收盘价是71.96元，股价接近翻倍。火山君发现，西南证券(行情600369,诊股)医药团队朱国广等在3月20日发布研报认为：

　　公司产品梯队丰富，每1-2年都有重磅产品上市，5年后预计25亿净利润。公司是国内在研产品最丰富的疫苗企业，其多联苗技术国内民企中独树一帜，公司每年都有新产品上市，每1-2年都有重磅产品上市。我们认为现有四联苗、2018 年上市的三代狂犬和23价肺炎多糖疫苗，2020年左右上市的13价肺炎结合疫苗和sIPV将支撑公司2022年大概率实现25亿元净利润，2022年左右将上市五联苗和EV71基因工程疫苗，公司中长期可看见35亿元以上净利润。

　　火山君发现，从公司2017年年报来看，公司营收为11.61亿元，净利润为2.15亿元，扣非净利润为1.77亿元。由此可见，根据西南证券的预测，可见在未来几年康泰生物净利润将出现爆炸式的增长。

　　同样，券商分析师对长生生物、智飞生物、沃森生物(行情300142,诊股)的预期也较高。比如，新时代证券证券分析师杜佐远在4月23日发布了智飞生物的研报，其认为：

　　最强销售，最先突破，业绩成长大牛股，中期看1500 亿市值！市场对智飞销售能力有认知，却忽视了公司强大的产品线（自有+代理），疫苗企业当中有望最先突破30亿净利润。暂不考虑九价HPV上市后的业绩贡献，预计18年净利润14.3亿（三联苗6 亿、HPV 7 亿、其他1 亿多）、19 年净利润22.5 亿元，18-19年合理估值714亿（50 倍PE）、900 亿（40倍PE），一年市值空间56%，预计2年市值突破千亿，中期疫苗业务有望贡献60亿净利润，合理估值1500亿，若治疗性生物药取得突破，将打开长期成长空间，维持“买入”评级。

百亿级私募持有这些医药股

　　根据目前一季报披露数据，对于市场上知名私募对医药股的投资情况，火山君进行了一番梳理。

　　首先，我们来看看，“医药一哥”姜广策旗下德传投资在一季末对医药股的投资情况，旗下产品德传附子证券投资基金新进佛慈制药(行情002644,诊股)，持股419.49万股；旗下鹏华资产德传医疗资产管理计划在一季度加仓29.60万的新开源(行情300109,诊股)，一季末持股146.21万股。

　　市场上知名私募高毅资产旗下产品在一季末新进了迈克生物(行情300463,诊股)、鱼跃医疗(行情002223,诊股)、海思科(行情002653,诊股)。旗下一只产品持有迈克生物520.39万股；旗下两只产品进入鱼跃医疗前十大股东之列，合计持股1867万股；旗下一只产品持有海思科450万股。

　　赵丹阳旗下的赤子之心在一季末现身两只个股，并且都是医药股，分别是马应龙(行情600993,诊股)和以岭药业(行情002603,诊股)。在一季末，旗下有3只产品进入马应龙的前十大流通股东之列，这三只产品在一季度中持股不变，三只产品合计持股1600多万股；旗下两只产品在一季末合计持有以岭药业2400多万股。景林投资旗下两只产品持有在一季末振东制药(行情300158,诊股)，持股未变。

　　重阳投资在一季末持有天士力(行情600535,诊股)，持股未变。淡水泉旗下有两只产品持有天士力，其中一只小幅减仓，一只持股未变。一只产品在一季末持有浙江医药(行情600216,诊股)786.03万股，持股未变。一只产品在一季度新进瑞普生物(行情300119,诊股)，持股458.84万股。并且在瑞普生物的前十大流通股东之列，还出现了成泉资本，其在一季度加仓755.34万股，持股1329.09万股。星石投资在一季度减仓通策医疗(行情600763,诊股)81.75万，期末持有234.63万股。

　　根据目前已披露的一季报来看，林园、但斌的东方港湾、福建滚雪球、榕树投资等其余知名私募产品未现身一季报的十大流通股东之列。

　　最后，火山君再来一个总览吧，根据wind资讯数据，以下是一季末机构持股市值靠前的医药股一览：

　　图片来自：wind资讯

　　以下是一季末机构加仓股数靠前的医药股一览：

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