华东医药公告：全资子公司中美华东生产的阿卡波糖片(50mg)国内首家通过仿制药一致性评价。

　　国信医药观点：

　　1)中美华东的阿卡波糖首家通过一致性评价，保持市场领先地位，有望进一步实现国产替代。2)阿卡波糖原料药技术壁垒高，保障制剂竞争格局稳定。阿卡波糖未来增长主要来自糖尿病整体诊疗率提升、基层市场下沉和进口替代；3)公司糖尿病领域全产品线布局，立足阿卡波糖建立优势销售渠道，利拉鲁肽国内研发进展领先，DPP-4、SGLT-2仿制药有望快速上市，扩充糖尿病产品线；5)投资建议：公司是国内专科制剂龙头企业，在糖尿病、免疫抑制剂等领域“产品线+销售能力”优势明显，工业板块保持高增长，商业板块为浙江省医药流通龙头，预计今年4季度改善，预计2018-2020年EPS分别为1.51/1.90/2.37元，对应PE分别为23.1/18.4/14.8倍，维持“买入”评级。

（文章来源：国信证券）