一、【要闻速递】

　　1、本周国常会：鼓励险资兴办养老机构大力发展分享经济。李克强主持召开国务院常务会议，部署促进商业养老保险发展的措施，鼓励商业养老保险资金兴办养老机构；部署促进分享经济发展的措施，鼓励探索和大力发展分享经济。评：此举利好保险板块，投资者可关注中国平安等标的。不过，兴办养老机构的利润空间或有限。

　　2、证监会副主席方星海： 加入MSCI围绕着两个条件坚持两条底线。证监会副主席方星海解读A股被纳入MSCI时称，加入MSCI围绕着两个条件，一是可投资性，是由沪港通和深港通来解决的；另一个条件是境外市场需要有基于中国股指的衍生品推出。我们坚持了两条底线，一是不能影响我国金融稳定，二是重要衍生品流动性要留在国内。评：维护我国金融市场的稳定是加入MSCI的底线，并且A股市场的定价权及流动性不能被国外资金控制。

　　3、英联股份连续4个交易日跌停 “温州帮”已经改换席位？数据显示，在英联股份大跌中，“山东帮”是最大“凶手”，其中上周五卖二、三、四都是山东的席位。业内人士分析龙虎榜数据表示，现在一些“温州帮”或已经改换席位了，且没有以往活跃。 评：对于没有业绩支撑，背离板块走势，持续稳健上行的次新股价走势图，还是要保持谨慎。

　　4、新都退打开跌停后首次收涨退市股为啥越炒越凶？继6月20日打开连续跌停板后，新都退周三大涨逾7%，为复牌进入退市整理期以来首次收涨。评：濒临退市的个股经常会出现短暂的“末日炒作”，新都退并不是首例，对此投资者应该保持理性。

　　5、美的格力齐创新高白马股概念净流入50.58亿元居首。周三，格力电器和美的集团股价再度创下历史新高，分别收涨3.30%和4.67%，并位居主力净流入个股前十行列。美的总市值达到2777亿元人民币。格力电器总市值则达到2318亿元人民币，分列深市总市值第二、四名。评：分析认为，空调户均保有量提升带来的乘数效应、大批量更新需求等刺激空调销量上升，从而再次使美的、格力股价走高。

　　6、MSCI概念股普涨这些股受热捧股价创新高！根据相关机构模拟的A股初始纳入MSCI股票名单，222只标的股中，165只今日上涨，占比超过七成。具体来看，大华股份等7只涨幅超过5%；18只涨幅介于3%至5%之间；另有52只股票涨幅在1%和3%之间。评：理论上来说跟踪MSCI的所带来的短期增量资金要到2018年中之后才会流入A股。但考虑到主动管理型基金可以提前建仓，因此不排除主动型基金会提前介入的可能性。

　　7、外盘：原油期货陷入熊市令能源股承压下跌，但科技股反弹推动纳指上涨，美股收盘涨跌互现，纳指上涨0.7%，道指与标普连续第二个交易日下滑；美联储高管呼吁缩表时“暂停”加息言论令美元汇率走软，从而提高安全避风资产吸引力，纽约黄金上涨0.2%报收1245.80美元；原油库存数据连续下降但产量持续上涨加重全球原油供应过剩担忧情绪，纽约原油下跌2.3%报收42.53美元，创8月10以来最低收盘；欧洲股市因能源股走低及法国总统马克龙重要“盟友”离职施压，泛欧斯托克600下跌0.2%报收388.50点，连续第二个交易日走低。

　　二、【市场温度】

　　周三两市共26只涨停股，比周二少5只，自然涨停仅10只； 7只股票跌停；涨幅超5%的个股69只，环比周二多6只；跌幅超5%的个股19只，基本持平。累计成交3923亿，环比缩量1.54%。

　　A股四次冲关MSCI终于成功，国际化步伐迈出重要一步，刺激大盘高开，但随之大幅回落，一度飘绿。午后在蓝筹股与白马股的带动下终于翻红，避免了入摩成功的尴尬。大白马继续大涨，格力电器等再创新高，贵州茅台、海康威视等联手上涨，家电、白酒、保险、食品饮料等大涨，对其余板块构成抽血。军民融合会议召开，政策预期强劲，个股表现相对强势，但大部分冲高回落，可以继续重点关注；券商板块冲高回落，后继乏力。整体上，以格力为首的深市蓝筹暴涨，带动中小板指数大涨，有创新高的态势。

　　沪指站上3150点，但不能算是完全站稳，主要在于成交量不足，沪市才1670亿，低于预期的1800亿成交额，如果不能将量补齐，谨防回踩；创业板指面临60日线与boll通道上线的联合压制，短期如不能站上60日线，就很可能会继续回落到20日线的支撑位。

　　三、【题材掘金】

　　内存：21日，全球第三大DRAM内存生产商SK海力士股价再创历史新高，达到66300韩元，今年以来涨幅近45%，近一年来涨幅近110%。野村证券最新研报预计，三季度DRAM内存价格将继续上涨，供应缺口将持续到明年。海力士今年净利润将翻3倍，因此将其目标价上调至10万韩元，股价潜在升幅50%。全球第二大DRAM内存生产商美光科技股价同样表现强劲，今年涨幅近40%，近一年来涨幅近140%。

　　集成电路：近期，集成电路产业继续迎来多方利好消息。据中国半导体行业协会统计，2016年中国集成电路产业销售额达到4335.5亿元，其中设计业首次超越封测业成为产业最大部分，这也被视为中国集成电路向好发展的良性讯号。在过去两年内，中国集成电路设计公司数量从681家增至1362家。此外，上海、深圳、合肥等地集成电路产业高地的地位继续体现。

　　土壤污染防治：据媒体报道，环保部土壤环境管理司司长邱启文表示，环保部积极配合全国人大开展《土壤污染防治法》立法工作，目前已形成土壤污染防治法立法草案，近期全国人大常委会将进行分组审议。环保部还将联合农业部制定《农用地土壤环境管理办法试行)》，已完成征求意见工作，将进一步修改完善后按程序报批。

　　人工智能：据了解，6月21日中国人工智能产业创新联盟成立。计划未来3年将孵化50项人工智能产品、培育40家人工智能企业、建设3个地方创新基地、推动20项示范应用工程以及打造1个通用技术平台。此外，联盟还提出建立中国人工智能开放创新平台、组建中国人工智能创新发展基金、举办中国人工智能产业创新大赛及建设中国人工智能产业创新基地等四大工作任务。可以预期，国内人工智能将迎来快速发展，可持续关注行业应用落地。

　　自动驾驶：据媒体消息，特斯拉已经聘请深度学习和计算机视觉专家安德烈？卡帕斯 Andrej Karpathy)在关键的自动驾驶仪部门挑大梁。卡帕斯在人工智能相关领域拥有广泛的背景，并在斯坦福大学完成了计算机视觉博士学位。担任人工智能和自动驾驶视觉总监的新角色后，卡帕斯直属于马斯克麾下。

　　林业PPP:近日，国家发改委联合林业局召开林业领域PPP试点项目工作座谈会，将研究提出第一批林业领域PPP试点项目名单，积极推进试点工作。农业领域投融资改革是今年农业供给侧改革的重点任务，在此之前，《关于推进农业领域政府和社会资本合作的指导意见》已经发布。