按照360借壳后总股本为67.64亿股计算，市值达到3638.39亿元，超过中国中车、万科A、美的集团等个股。

　　周鸿祎合计直接和间接持有上市公司15.835亿股（占总股本23.41%），身价将达到850亿。截止发稿，美的集团实际控制人何享健父子持有市值约为1100亿，顺丰实控人王卫持有市值约为1300亿。

　　根据业绩承诺，重组实施完毕后，360公司2017至2019年度预测实现的扣除非经常性损益后的净利润分别不低于22亿、29亿和38亿元。若按照30亿净利润与3600亿市值计算，360借壳后PE将达到120倍。

　　江南嘉捷于12月1日公告，公司股票交易异常波动。经自查，并书面征询控股股东及实际控制人，确认不存在应披露而未披露的重大信息。公司重大资产重组暨关联交易事项已经股东大会审议通过尚需中国证监会核准，能否如期顺利完成可能具有不确定性。按重组完成后交易对方承诺的业绩，公司静态市盈率和动态市盈率分别为150.35倍和114.06倍，而目前沪深两市按证监会行业分类，互联网和相关服务的行业静态和滚动市盈率加权平均值分别为52.64倍和42.44倍，公司估值相对偏高，未来股价存在一定的波动风险。

　　11月以来，共6家券商发布江南嘉捷盈利预测，仅安信证券一家给出目标价。安信证券认为，假设2018年重组顺利完成，自2018年起按照备考业绩进行预测：预计2017~2019年EPS分别为0.13、0.43、0.56元。首次“买入-A”评级，考虑增发摊薄因素，6个月目标价15.00元，对应2018年35X估值。

　　中信证券认为，公司重大重组拟置入三六零优质资产，后续发展值得期待。预计2017-2019年EPS为0.36/0.38/0.42元，考虑360置入业绩承诺及股份发行的备考EPS0.33/0.43/0.56元；由于本次并购重组仍存在不确定性，首次给予公司“增持”评级，静待后续推进情况。

　　广发证券认为，预测公司17~19年营收分别为20.7、21.3、22.4亿元，归母净利润为1.08、1.12、1.14亿元，按6月9日停牌价计算对应PE分别为32、31、31倍。考虑到此次并购三六零公司存在较大的不确定性，给予“持有”评级。

　　东北证券认为，由于交易尚未正式落地，暂不考虑三六零资产注入影响，预计公司2017/2018/2019EPS0.41/0.37/0.36元，对应PE21.55/23.87/24.59倍，给予“增持”评级。

　　值得注意的是：主要的券商都用到了交易尚未正式落地，并购重组仍存在不确定性的类似字眼。