秋收行情在节后 来平安开户等时机 程娟解套专栏抄底王大胆出手
太极实业(行情600667,买入)(600667)
洁净室需求爆发在即
公司是国内洁净室工程服务龙头企业。洁净室工程行业壁垒高，龙头企业拥有承接大型项目的经验优势及资金优势。尤其在光伏等泛半导体行业内，公司声誉卓著，公司在光伏电站设计咨询领域的并网装机量份额高达24%，市场份额排名第一。电子、医药、食品、医疗四大行业的洁净室建设需求旺盛，公司项目订单能见度高。
集成电路晶圆制造产业向国内转移，晶圆厂洁净室建设需求火爆。今年上半年破土动工的晶圆厂项目总计投资金额达到5460亿元，其中3成资金投向厂房、厂务设施建设，公司曾经承接过中芯国际、华虹半导体等晶圆厂的洁净室工程项目，设计施工经验丰富，有望在建厂大潮中取得大量订单。
员工持股激发企业创新活力。人力资本是洁净室设计咨询行业的核心生产要素，员工持股计划有力的激发了员工团队的创造活力。此次员工持股计划覆盖了342名核心骨干员工，包括董事长在内的高管团队大金额认购，彰显了公司管理团队对业务发展前景的信心。
5年海力士配套封测服务经验铸就最强存储封测平台。公司是存储巨头海力士在国内的封测服务商，技术实力国际一流。封测业务锁定大客户，产能利用率无忧，客户保障每年固定4000万美金利润。与海力士的二期合作协议中，公司获得开拓第三方客户的权利，开启商业模式升级之路，公司或将从原来独供海力士的模式转型为面向众多客户的封测平台。同时公司正积极与SanDISk、Spreadtrum、Spectek、Etron等客户沟通，力争为公司存储封测业务导入新的订单。
(东兴证券(行情601198,买入) 杨若木)
南京公用(行情000421,买入)(000421)
强势切入充电站业务
公司实际控制人城建集团拥有南京公交集团，旗下运营有南京市绝大部分的公交资产。公告中合资公司的第一项业务就是在南京市公交场站等公共设施开展充电桩、充电站及充电塔项目的投资建设及运营，构建区域性充电桩运营平台和面向电动公交车、电动出租车等运营车辆及社会新能源车辆开放的充电桩运营服务体系。相对于2C业务来说，2B业务的稳定性和盈利确定性更强。
财政部等三部委发布《关于完善城市公交车成品油价格补助政策加快推广应用的通知》明确规定，江苏省16-19年新增及更换的公交车中新能源车辆占比不得低于50%、60%、70%、80%。我们预计南京市更换电动公交车的速度将快于国家规定，预计三年内新能源公交车占比达到80%。目前南京公交集团运营有公交车约7500辆，其中新能源公交车约1500辆，预计未来三年公交集团每年将新增电动公交2000辆。
(方正证券(行情601901,买入) 郭丽丽)
小康股份(行情601127,买入)(601127)
打造新能源示范企业
公司为微车行业前三，未来战略为新能源汽车。小康股份已形成包括微客、微卡、紧凑型MPV在内的微车整车、发动机及零部件的生产、销售服务在内的完整的产业链，公司于2016年6月登陆A股市场，传统主业步入快车道。目前公司旗下拥有重庆瑞驰实业有限公司100%股权，瑞驰2015年新能源物流车产量排名第二，产业已积累良好口碑。后续公司将持续加大新能源产业链的投入。
国内微车市场销售集中度较高，呈现五菱、长安和东风小康“三足鼎立”之势，公司2010年以来一直维持10%左右的市场份额，位居行业第三。目前公司已将产品重心放在了风光系列MPV和SUV产品上，2016年上半年风光系列产品增速超过70%，其中风光580为7座SUV车型，8月份单月销量已经超过1万辆，后续CVT自动档版本上市，销量有望再创新高。
瑞驰物流车为短期爆发点，重金布局新能源乘用车产业链。2015年瑞驰新能源物流车产量为4726辆，主力车型为EK05、EK05A、EV25A和EC35。公司技术实力优异，产品性价比高，市场口碑良好，截至目前公司已有超过85款新能源汽车进入汽车生产目录。今年新能源汽车行业受行业监管推进不及预期，新能源物流车需求受到压制，2017年有望出现井喷行情。此外，公司拟投入25亿用于纯电动乘用车建设项目，预计到2018年形成年产新能源乘用车5万台，设计电驱动及电池系统6万套的能力。公司重金打造新能源核心零部件产业，有助于公司在行业洗牌和产品升级中立于不败之地。
(西南证券(行情600369,买入) 高翔)
洋河股份(行情002304,买入)(002304)
增长势头改善
洋河股份的股价在7月初达到今年以来的高点后下挫了14%(深证300指数下跌0.2%)。我们认为股价回调过度，并重申对该股的买入评级，12个月新目标价格为人民币84.45元，隐含27%的上行空间。
我们预计未来几个月里基本面和推动因素将改善：(1)鉴于去库存已于7月份结束，2016年下半年江苏省市场的增长势头应会恢复。根据管理层的指引，公司仍预计2016年江苏省市场的销售额以个位数低端的速度增长(占总销售额的55%左右)。(2)高端品牌梦之蓝(销售额占比约18%)2016年前四个月的增速超过30%，得益于高端市场整体复苏。(3)江苏省以外市场稳步扩张：2015年以来“新江苏”市场战略一直稳步进展，这些市场对2016年上半年收入的贡献为43%(2015年为40%)。我们预计有力的执行将继续推动收入增长(预计2016年增长25%，2017年增长20%)，并为进一步全国扩张奠定基础。(4)2016年上半年资本开支同比下降25%至人民币3.59亿元，表明产能扩张逐步放缓。我们预计未来几年内洋河股份的资本开支将保持在稳定水平，令自由现金流增加，并带来提高股息支付率的空间。
(高盛高华 廖绪发)