二、主力动向曝光

沪指绝地反弹重回2100点

　　沪深两市周一早盘大幅低开，盘中跌破2100点，创出三年半以来新低2089.02点。但午盘神奇逆转，绝地反弹险守2100点。大反弹行情是否一触即发？谁有能成为救世主呢？昨日早盘两市大幅低开，随后盘中维持弱势震荡，上证指数盘中跌破2100点，创出三年半以来新低2089.02点。但14点以后，两市出现快速拉升，上证指数和深圳成指均迅速收窄跌幅，其中上证指数收复2100点关口。截至收盘，上证指数报2106.96点，跌0.37%；深圳成指报8838.63点，跌0.51%。中小板指数、创业板指数均已翻红，其中创业板指数大涨1.32%。板块方面，农林牧渔、酿酒行业和食品行业涨幅居前，敦煌种业、重庆啤酒等12只个股涨停。业内人士此前曾表示，周初的市场如果在快速破位后，能完成一次抄底资金推动下的有力反抽，则有望给随后的新一轮反弹形成契机。但并不建议仓促盲目建仓，空仓或轻仓的投资者，还要观察市场热点的脉络形成以后，耐心等待绩优低估个股的介入良机。
　　

智能交通行业：景气度仍然高企

　　根据今年上半年的行业订单数据，我们认为，智能交通行业景气度仍然较高，BT或为提升行业增速贡献新动力。而从上下游产业链的角度，我们将传统智能交通企业分为产品供应商、子系统集成商、综合系统集成商。其中，我们仍然最为看好城市智能交通系统集成商。政策保障，6月交通运输投资增速回升反观易华录24亿的订单，在地方经济需求下滑的背景下，河北省公安厅和交通厅在财政收入紧张的背景下，仍然以BT的方式进行项目建设，充分说明了地方政府对智能交通建设的需求未减。城市交通管理日益繁重，二三线智能交通投资需求凸显城市交通拥堵状况日益恶化，人们出行质量要求不断提高，智能交通建设作为民生工程的一个重要部分，政府需求日益增加。
　　从2011年智能交通投资项目的数量上看，华北区增长47%，华中、西北增长也超过了35%；从项目金额上看，华东区的上海、杭州、无锡、宁波、济南、青岛、福建、合肥等城市的智能交通建设投资常年保持平稳状态，是我国城市智能交通发展最快的地区。华北区(天津、河北和内蒙古)投资规模增速排名第二。2011年部分城市交通投资加速，二三线城市需求凸显。比如新疆、合肥、兰州、中山、沈阳、大连、南宁、贵阳等城市在2011年之前都不是重点投资城市，但2011年投资快速涌现。政策规划推动，发展战略保障根据即将公布的《交通运输行业智能交通发展战略(2012～2020年)》要求，要建成能够基本适应现代交通运输业发展需求的智能交通体系、关键技术体系、标准体系以及产业，实现跨区域、大规模的智能交通集成应用、协同运行。计世资讯则预测，到2020年，国内智能交通投入将达到1820亿元。近年来出现的新趋势是，地方政府将治安建设/城市安防与智能交通建设合并建设，投资规模越来越大。
　　另外，值得注意的是，此前主要做城际智能交通的中国智能交通、皖通科技等公司也逐渐将业务重心向城市智能交通领域倾斜，充分说明了城市智能交通市场行业增长较快，对企业吸引力加大。兼并重组提升市场集中度，较强资金实力厂商有望扩大市场份额行业的兼并重组刚刚开始，市场集中度有望提升。随着市场参与者的增加，行业竞争格局正在发生变化。系统集成商中的银江、易华录通过上市凭借资本市场的力量获得了发展壮大的能力，还有一批交通公司(如南京莱斯、海信网络等)正在筹划上市，近期在香港上市的中国智能交通(CIC)收购了北京四通。
　　

粮食危机忧虑加重 游资追捧种业股

　　6月以来，世界粮食出口大国美国遭遇严重旱灾，国际农产品期货价格随之暴涨。关于粮食问题的担忧日益加重，有关方面甚至预警称，目前状况可能引爆一场全球粮食危机。在此背景之下，A股市场闻风而动，昨日(8月20日)种业股在游资追捧下率领整个农业板块逆市大涨。《每日经济新闻》记者注意到，7月种业股就曾因美国干旱而突击上涨，但此后相关个股连续暴跌，那么，此轮农业股大涨，会不会再度出现一日游行情？
　　农业板块领涨A股根据美国农业部数据统计，美国已将玉米产量调低至2006年以来最低水平，其玉米出口量占全球交易量的39%。伴随着产量的下降，玉米价格相应地出现飙升，芝加哥期货交易市场玉米价格已比6月暴涨60%。此外，联合国粮农组织的数据显示，7月全球粮食通胀率比上月攀升了6.2%，这也是2009年11月以来的最大涨幅，粮食价格指数也再度大涨，并重返2007年至2008年粮食危机时的高位。联合国粮农组织的专家警告说，受恶劣天气、资金炒作等因素影响，粮食价格可能进一步走高，全球可能重陷四年前的粮食危机。牵一发而动全身，美国农产品的减产波及面逐步扩大，而粮食价格的上涨已成为全球性的话题。有媒体报道称，二十国集团(G20)将于8月27日召开紧急电话会议，以应对美国世纪旱灾。早在7月份种业股就曾因美国干旱而突击上涨，但这仅仅是一日游行情而已。7月23日，神农大丰早盘一度拉高8%以上，午盘后逐步回落至上涨3个百分点。但在随后的5个交易日中，神农大丰连遭下挫，最高跌幅接近15%。同样是在7月23日，万向德农(600371)、登海种业、丰乐种业(000713)均是大幅上涨，但紧接着就出现了连续暴跌。对此，上述分析师指出，良好的业绩才是支撑农业股上涨的动力，但敦煌种业、登海种业、丰乐种业等个股中报业绩大幅预减，这样的基本面预期就难以持续支撑股价走高，而游资的操作风格一向是快进快出，投资者需警惕一日游行情再现。除此之外，东兴证券分析师对记者表示，农业部早已明确了多项种业扶持政策出台时间表，如要求7月～10月做好《种子工程建设规划(2011-2015年)》论证、修改等工作，争取年底前发布《全国现代农作物种业发展规划(2011-2020年)》，种业发展基金有望于10月成立。其实，种业股受政策影响特别显著，而扶持政策的效果也是立竿见影的，面对即将到来的政策出台密集期，下半年质地较好的种业类个股值得关注。