公布中期业绩预告：净利润同比增长20%～30%，折合EPS为0.29～0.31元，符合预期，超过市场预期。中期业绩高增长主要来自沙坦和制剂出口。2议案预计很难通过，不影响增发进展。缬沙坦美国市场下半年专利到期带来额外增量。沙坦价格稳定，成本中间体价格下降提高毛利率。制剂出口放量，有望获得政策支持。维持盈利预测和“推荐”评级。维持对公司2012/2013年盈利预测分别为0.60元/0.80元，对应PE分别为24x/18x。公司产品储备多，发展速度快，业绩确定性强，维持“推荐”评级。