三、今日股评家最看好的股票

一家机构推荐中海油服：需求中长期向好

　　对于中海油服，我们重点关注四个问题:第一，需求(包括国内和国际)是否中长期向好;第二，国际钻井平台的新增供给是否构成威胁;第三，公司何时打破装备能力瓶颈;第四，公司研发实力能否保证其持续发展。
　　全球需求两极分化，有利于公司。全球新钻井平台尤其是高端自升式和半潜式的利用率逐步上升，后继有望推动日费率的回升，而这两者是公司近年来发展的重点对象，公司过去的老船和低端船则可用于较浅的渤海。
　　我国近海仍有巨大潜力，且深水开发打开了公司长期成长的空间。我国海域稳产增产的需求依旧旺盛，同时每年均有新的发现;深水开发的投资规模和对技术服务的要求远高于近海，构成公司未来10年发展的主要驱动力。
　　公司日费率的业绩弹性:假设13年公司自升式日费率提升5%(约0.55万美元)，将增厚公司EPS0.06元;半潜式日费率提升5%(约1.43万美元)，将增厚公司EPS0.03元。
　　国际钻井平台的新增供给对市场的冲击低于预期。目前全球自升式钻井平台严重老化，至2012年全球70%以上的自升式平台运作年限超过30年，而大量老船被认为可能存在安全隐患而逐渐停止使用，实际的冲击将显著低于预期。
　　2012-2013年公司有望打破装备能力瓶颈。我们认为公司计划发行的不超过10亿美元债券的融资额很有可能会用于购买二手高端装备来实现能力的扩张。
　　公司拥有雄厚的研发实力。公司每年都取得大量有效授权专利，且有多项重大科研课题正处于产业化阶段。
　　股价催化剂:1.南海事件;2.海洋石油981陆续获得深水油气发现;3.国际油公司获批新的深水区块;4.我国近海获得新发现。
　　投资评级与估值:我们预测公司12和13年EPS分别为1.15元和1.28元(如果考虑购买二手装备，13年EPS有望增至1.36元)，维持买入评级，目标价为23元，对应12和13年PE分别为20倍和18倍。（申万）

一家机构推荐涪陵榨菜：业绩靓丽 空间广阔

　　公司是一家以榨菜为根本，立足于在佐餐开胃菜领域快速发展的农业产业化企业集团。依托涪陵地区为涪陵榨菜的原产地域优势，经过20多年的生产经营，公司已形成年产6.48万吨榨菜产品的自有产能，农业产业化国家重点龙头企业，重庆市高新技术企业。公司拥有1，000多家忠实的一级经销商客户，销售网络覆盖了全国34个省市自治区，264个地市级市场，并远销欧盟、美国、日本、香港等多个国家和地区。公司在全国范围内设有8个销售大区、33个办事处对经销商进行指导和管理。通过对经销商不断培育，建立起多层次、长短渠道相结合经销制销售模式，使公司的产品遍布大到沃尔玛、新玛特等全国各大知名连锁超市和全国各级农贸市场，小到城乡的便利店等零售终端。
　　募投项目投产将突破产能瓶颈。2011年公司榨菜销量9.8万吨，相对自有产能而言基本已满产。募投项目4万吨榨菜生产线已于今年2月试运行，2012年年底前预期可顺利投产。同时公司的技改使得产能仍有增加空间，供给瓶颈的突破给销售增长提供了强有力的保障。
　　经销商激励到位，销售锦上添花。2011年公司与全国优秀经销商签订战略合作协议，给予其超额完成公司基本任务下的丰厚返利回报，调动经销商的积极性。在规模化已遥遥领先竞争对手的榨菜行业中，公司给予经销商的丰厚回报将形成销售的良性循环，强者恒强的局面已经形成。
　　依托榨菜优势，开辟其他佐餐开胃菜。公司在乌江牌涪陵榨菜的品牌知名度下，将不断开辟新的产品线，如辣椒，豆腐干等其他开胃佐餐，实现大品牌下的产品多元化，也为销售收入提供了新的增长点。
　　二级市场上，公司股价目前处于上升通道，上涨时成交量放大，下跌时成交量萎缩，高点不断创新高，而低点则不断抬高，显示上升趋势仍处于完好状态。预计后市有望继续震荡上涨，回调提供介入机会。（北首）

两家机构推荐平庄能源：短期看经济回暖 长期看资产注入

　　盈利预测及投资建议
　　我们预计2012年平庄能源煤炭产量将维持在1，000万吨左右，未来两年将有10%的增长空间。价格方面，今年1季度市场煤价受累于需求萎缩而有所下滑，但若下半年经济见底回升，公司产品均价将有望小幅上涨。我们预测公司2012年营收将与2011年基本持平为39.8亿元，毛利率则因人工及原料价格上涨而下滑1.2个百分点至40.1%，实现净利润8.7亿元，同比下滑3.4%，EPS0.86元，目前价格对应2012年P/E15.8x。我们认为公司的长期发展空间将取决于其对矿产资源的收购，而短期内我们认为经济下半年企稳回升概率较大，有利其业绩改善，故给予推荐评级。
　　风险提示
　　1.经济疲弱拖累煤炭需求;
　　2.周边煤矿在短期内产出大幅提升。（日信）