三、今日股评家最看好的股票

一家机构推荐皖能电力：新增装机容量值得期待

　　公司上半年扭亏，下半年进入业绩释放期。2012上半年，公司实现归属于母公司净利润1.02亿元，业绩驱动因素是电价调整后的翘尾影响。下半年，皖能电力业绩将进入释放期，驱动因素为入炉标煤单价降低和马鞍山新投产机组产能释放，预计下半年将实现归属于母公司净利2.02亿元。
　　公司未来看点包括：煤价低迷下的产能扩张。煤炭和火电行业产能周期的转换，意味着煤价的调整将经历较长的时期，因而火电企业新增装机容量将带来显著投资回报。公司2011年末投产机组可控装机容量为294万千瓦，预计2015年末增至732万千瓦，年复合增长25%；2011年末权益装机容量195万千瓦，预计2015年末增至583万千瓦，年复合增长31%。
　　预计公司2013年电力资产贡献归属于母公司净利润5.23亿元，对应EPS为0.46元，给予10倍PE估值，每股价值4.62元。公司分别持有国元证券5.01%、华安证券8.31%和马鞍山商业银行3%股权，权益合理市值为15.87亿元，对应2013年期末股本，每股价值为1.4元。给予公司“增持”评级。(兴业)

一家机构推荐华新水泥：盈利弹性较大

　　根据市场公开水泥价格和煤炭等成本价格测算，预计公司三季度业绩略高于二季度，预计为0.11元，环比提高14%，好于市场预期。主要原因可能是吨毛利和销量均超出预期。预计公司三季度销量环比二季度提高约10%，达到1100-1200万吨。7-9月，虽然平均售价逐月下降，但是，根据测算，由于煤炭成本下降幅度更大，导致吨毛利在9月不降反升。预计公司9月平均售价在245元左右，吨毛利较8月提高8-10元达到60元左右。
　　公司是A股水泥股中盈利弹性最大的股票之一，在当前很低的盈利水平下，价格上涨10元对年化盈利的向上弹性约为80%。因此，如果价格上升趋势维持，公司未来仍有盈利上调的空间。展望2013年，公司所在的湖北、云南和西藏区域新增产能有限，湖南新增产能较多，在需求回升前景好转的情况下，中西部地区需求增速将高于全国平均水平。总体看，明年供需情况将好于今年。
　　由于公司三季度业绩有望超出预期，且10月以来价格涨幅正在超预期，上调公司2012年和2013年每股收益18.1%和28.6%至0.43元和0.73元。主要上调了公司2012、2013年吨毛利的假设，从55元、60元分别调升至57元、64元。公司近五年吨毛利平均水平为64元。上调后的吨毛利与近五年平均水平相当。未来公司股价上涨的动力来自于：三季度宏观经济数据显示，固定资产投资重拾上升周期的可能性正在加强，公司位处中西部地区，固定资产投资增长的速度将快于全国平均水平；四季度还将有2次左右的提价动作，成为短期催化剂；业绩弹性较大，仍具备盈利预测上调空间。重申“推荐”评级。（中金）

一家机构推荐博雅生物：纤维蛋白原继续高增长

　　　招商证券研报指出，公司前3季度收入1.68亿元，净利5458万元，同比分别增长16.56%、6.85%，业绩符合预期。但血浆原料、人工成本和运营费用的持续上升，导致公司营业成本同比增幅较大，毛利率下滑5.2个百分点至59.1%，净利增速低于收入增速。销售费用率基本持平，管理费用率上升3.5个百分点至24.3%，期间费用率下降2.1个百分点至23.2%。
　　公司纤维蛋白原国内市场占有率第一，预计前3季度收入大幅增长，已经成为公司新的利润增长点。1-7月纤维蛋白原国内批签发总量21.5万瓶(0.5g/瓶)，博雅占10.1万瓶，位列第一，同比增409.5%。乙肝免疫球蛋白5月获批7.02万瓶，预计前3季度收入占比较小。公司库存乙肝原料血浆充足，有望成为新的增长点。
　　国家规定2013年底前血制品企业必须通过新版GMP，我们认为由于新版GMP改造或新建产品线投入较大，一些小的血制品企业由于投浆规模较小，资金有压力，有退出市场的可能性。总体上来说利于博雅生物、华兰生物等先期通过新版GMP认证的企业。
　　招商证券预计公司2012-2014年EPS为0.99元、1.13元和1.31元，对应PE分别为31倍、27倍和23 倍，维持“审慎推荐-A”投资评级。（中证）