三、今日股评家最看好的股票

老板电器：寻求规模化支撑 高端厨电领军者

　　厨房电器行业已具备近千家厂商和超过1400亿元的产销规模，主要产品的年产销量都在千万台以上，家用燃气灶具2011年底产量达到2618万台，市场容量相当庞大。。依托渠道而建立的完善的服务体系，塑造了厨电行业的专业和规范形象。从品牌形象、精湛技术和优秀服务方面，公司树立了在中国厨电行业的专业化、高品质的领导者形象。通过发展帝泽、老板、名气三大品牌，公司有望覆盖低中高端市场，三个品牌差异化的定位，渠道人员的完全独立，有利于公司全方位的开拓市场。预计公司未来三年EPS分别为0.99、1.26及1.59元，对应目前股价PE分别为18、14及11倍。公司具有较高的成长性，享受较高的估值是合理的。目前处于历史估值的底部区间，未来估值有提升空间。给予买入评级。（国海证券）

上海凯宝：业绩符预 新剂型提供新增长点

　　公司2012年10月18日发布2012年三季度报告，1-9月公司实现营业总收入85,375.89万元，比去年同期增长43.16%；营业利润为20,079.30万元，比去年同期增长43.27%；利润总额为21,919.56万元，比去年同期增长41.84%；归属于上市公司股东的净利润为18,631.63万元，比去年同期增长42.04%。业绩符合预期，痰热清需求强劲。痰热清标准提升，生产线改造顺利进行。公司2012年前三季度，毛利率水平为83.97%，比去年同期提高了2.09个百分点，销售费用率为51.90%，管理费用率为9.21%，基本持平。维持之前的预测，预计2012-2014年的营业收入分别为11.60、15.08和19.60亿元；公司净利润分别为2.36、3.04和3.83亿元；摊薄后每股收益分别为0.90、1.15和1.46元。（德邦证券）

三诺生物：血糖监测仪高景气可期

　　三诺生物传感股份有限公司(三诺生物，300298)发布2012年前三季度业绩预告，预计2012年1-9月份实现归属于上市公司的净利润9080万-9728万元，同比增长40%~50%，基本延续了前三季度的高增长态势，基本符合市场预期。
　　三诺生物前三季度业绩继续维持40%以上的高增长主要缘自核心业务血糖监测系统的内外开花。一方面，受益于近年来国内血糖仪的快速投放，内销维持高增长，上半年血糖监测系统内销收入增长54%，延续了2009年以来的高增长；另一方面，公司以TISA公司为核心渠道的出口业务稳步推进，2011年大部分订单于今年一季度确认收入已经奠定了全年出口收入大增的基调(上半年同比增长144%)，而且2012年5月公司收到两笔出口订单，合同总金额588万美元，约折合人民币3700万元，有望锦上添花。
　　当然，前三季度净利润增速有所下滑主要是由于一季度出口订单集中确认收入的效应逐步消退。
　　在中国糖尿病患者巨大群体持续增长的基础上，糖尿病确诊率和胰岛素治疗率仍处于较低水平，未来具备巨大的提升潜力。我们保守预计，到2015年和2020年中国血糖监测系统保有量可分别达到2160万台和4590万台，即3.5倍和7.4倍的空间。而随着血糖监测医院市场趋于饱和以及新增消费群体倾向于价格敏感型，立足于OTC市场的国内血糖监测企业有望凭借性价比和本土化优势快速崛起，率先受益于行业高景气。与此同时，国内OTC市场寡头垄断格局呼之欲出，公司作为其中的龙头企业，兼具渠道和成本优势，有望分享市场的高景气。
　　三诺生物核心产品血糖监测系统具有核心利润来源于配套试条、后续销售客户黏性强的行业特点，因此血糖仪投放能力对公司后续的业绩释放至关重要。按照截至目前的投放速度，2011年和2012年期末公司国内血糖仪销售存量均将维持80%以上的高增长，从而保证2012-2013年血糖试条销售的高增长。
　　而从长期来看，一方面公司渠道精简和终端扩张稳步推进，有利于公司渠道-终端运营效率和品牌影响力的提升，从而保证业务长期稳定性；另一方面，随着2014-2015年寡头竞争格局稳定后降价因素将削弱，为持续高成长奠定扎实基础。
　　我们预计三诺生物2012-2014年EPS分别为1.48元、2.11元和2.99元。当前股价对应于2012-2014年摊薄后业绩的PE分别为34倍、24倍和17倍。在行业高景气的大背景下，公司持续高成长态势明确，故按照2013年35倍PE计算，我们维持公司买入的投资评级，6个月目标价为73.87元。（湘财证券）