中国社科院农村经济研究所杜晓山

　　由中国合作经济学会、中国地方金融研究所联合主办的“首届中国新型金融机构论坛”于2011年4月22-24日在北京京西宾馆举行，全程直播本次活动。中国社科院农村经济研究所研究员杜晓山在作主题演讲时表示“诚信系统的落实，主要不靠担保抵押，如果靠担保抵押，基本上小企业贷款难的问题很难突破。”

　　杜晓山表示，我国贷款对企业的覆盖率，覆盖率不足30%。美国、德国、法国、日本等国家对中小企业，尤其对小企业都有一套完整的法规，包括制度来保证。我国在这方面有很大的差距。

　　此外，美国、日本、韩国等这些发达国家，也面临融资难的阶段，但是他们通过发展中小银行的方式，通过发展资金融资，尤其美国，它的小企业在很大程度上是直接融资的渠道非常强。比如证券市场，主板市场以外还有纳斯达克的，专门针对小企业的，进入和退出机制是比较完整。

　　从间接金融的角度，有小企业管理局，小企业管理局既给直接贷款，又给担保，还做政策协调，这是美国的做法。日本的做法，法规完整，有政策性银行，叫中小企业公户，还有担保机构，还有政策补贴等等。法国和德国，德国主要是税收优惠，法国主要是补贴政策到位。

　　杜晓山认为，发展中和发达国家，现在主要是发展中小银行来解决这些问题。大银行关键的问题是不能适应对于小企业和微小企业这种快、零、散、急这种资金需要的匹配是不相适应的，尤其信息的不对称，要掌握小银行的信息是很难的。除此以外，国外引入的制度，比如注重考察客户的还贷意愿和还款能力，软信息和硬信息并重，同时所谓的还款意愿和还款能力最终考察你的现金流以及你的人品。

　　杜晓山认为，诚信信系统的落实，要有一系列的规范，作出合理的资产负债表、审计表和现金流量表来考察这个客户能否获贷，获多少贷，主要不靠担保抵押，如果靠担保抵押，基本上小企业贷款难的问题很难突破。

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