公司增发项目进展顺利，预计公司第四季度的屠宰量应该在4500万羽左右，预计2011年全年屠宰量将接近1.3亿羽。公司鸡肉销售价格仍在13元/公斤，近期玉米等饲料原料价格回落，公司单只鸡盈利能力提升。

　　公司具备很好的经营模式和优质客户资源，即“好模式生产好鸡肉，好客户不愁卖鸡肉”。公司实行的是“自养自宰”全产业链的经营模式，这种模式将市场风险转为管理成本，能有效地确保食品安全，公司下游客户包括肯德基、麦当劳、太太乐、铭基、福喜等。综合来看，中邮证券预计公司2011-2013年的EPS 分别为0.65元、0.82元和1.07元，我们看好公司的模式，维持公司“推荐”的评级。