《机构投资》晓章 报道

　　据透露，交银施罗德ETF事件最终以“赔偿投资者1000多万，相关责任人口头谈话”作为处理结论。

　　内部人士透露，扣发了相关责任人数额不菲的工资奖金。。

　　2010年1月12日，基金部曾紧急召集华安基金、交银施罗德等各大基金公司ETF产品相关负责人，多家公司赴会，原本告一段落的交银施罗德治理ETF基金风波，一度波澜再起。

　　基金部紧急会议

　　“监管部门要求基金公司强化内部流程管理。”某与会相关人士透露。

　　交银治理ETF引起的争议，惊动了更高层面，有某与会的基金公司ETF产品总监透露，基金部和交易所都被要求提交详实的事件相关报告。

　　据了解，2009年12月30日当天买入并赎回的套利投资者，已按照现金差额项退回了全部获利。

　　当天ETF价格异常波动后买入治理ETF份额但未赎回的客户，也将考虑他们的利益，共同妥善协商解决。据悉，这部分因治理ETF交易价格异常波动导致不合理损失的投资者，也大多对公司表示了理解。

　　2009年12月30日，由于交银治理ETF申赎清单出现重大失误，导致公布的参考单位净值比正常值高出一倍，投机套利盘的疯狂涌入导致其涨停，并被临时停牌，如按0.910元的净值算，在0.979涨停位置追入的散户将直接面临7.6%左右的损失。

　　交银治理ETF本质上是技术问题，却也暴露出基金公司的后台管理，流程控制中隐藏的巨大风险。

　　交银一位内部人士告诉记者，在ETF热情膨胀的当口，出点事情也不能说完全是坏事，交银的教训会使得已有ETF产品的基金公司更加谨慎小心，也会帮助整个行业自我完善。

　　但这一事件对ETF产品的审批产生了一定影响，按照监管部门的计划，推出跨境ETF和跨市场ETF是2010年的重点工作。

　　“从事后处理来看，交银施罗德的危机处理已经很及时了，迅速与基金部、交易所妥善沟通，同套利机构达成谅解，投资者的索赔也很有限，交银施罗德在治理ETF的处理上，展现出强大的外交能力。”有业内人士评价。

　　监管部门也希望事件能尽快处理，毕竟不希望这对基金部最大的创新工程——跨境ETF和跨市场ETF产生影响。

　　目前来看，跨境ETF上交所和基金公司的准备工作已是万事俱备，交银治理ETF事件后，上交所人士向媒体透露。

　　根据一直跟踪的跨境ETF进展，随着交割制度和外汇额度难题的解决，争取跨境ETF试水的名单上已经确定，华夏、博时、工银瑞信、易方达、南方等各大基金公司，几大公司均在进行最后的准备。

　　赔偿千万

　　据透露， 交银施罗德ETF事件最终赔偿了投资者损失，数额在一千万左右，监管部门的处理意见则是找相关责任人口头谈话。

　　“扣发了相关责任人数额不菲的工资奖金。”有内部人士透露。

　　据内部人士透露，交银施罗德、上海证券交易所和基金部都不想让事态扩大，但该事件暴露出来的基金公司内部管理问题，不容回避，基金部1月份的会议一度让交银施罗德倍感紧张。

　　年终奖算打水漂了，此次应该不限于内部批评那么简单，我们在等着处罚。交银施罗德基金高层人士曾表示。

　　从监管层态度的变化来看，对交银施罗德的处罚措施备受关注。

　　2009年12月31日，原本准备好元旦度假计划的交银施罗德公司高层，不得不收拾起心情，面对即将到来的考验。

　　尽管交银施罗德在突发事件的处理上，表现出极大诚意，并得到广泛理解，但事件暴露出来的管理漏洞，让谁应该承担责任，成为无法回避的话题。

　　在行业人士看来交银180治理ETF基金经理屈乐伟被认为需要承担首要责任。

　　因为通常都是电子报单，当天的调整，可能基金经理也有所疏忽，另有人士认为，错误主要出在技术人员身上，管理平台也无法预料。

　　行业人士分析，基金公司通常都是由专人在每个交易日结束后负责编制ETF的申购赎回清单，并有人负责核对，核对无误后才传送给交易所的相关工作人员，交易所的工作人员同样有核对的责任。

　　因此，在这起差错中交银施罗德基金的技术人员和上交所也都有责任。

　　交银ETF的问题，不是制度问题也不是任何交易系统的风险，而是一个纯粹的技术问题，它拷问的更多是责任心的问题，谨慎性的问题，一位接近交银治理ETF乌龙事件人士认为。

　　至今，交银治理ETF的处罚报告并没有向外公布。