近期，山东证监局对辖区2009年以来30余家企业首发申请文件审核反馈意见及今年以来未过会企业存在的障碍进行了汇总、分析。从汇总分析情况来看，在IPO审核中，公司历史沿革、独立性、持续盈利能力、特殊行业业务模式、募投项目、规范运作、财务核算等为发行监管部门关注重点；持续盈利能力不足、会计核算不规范、关联交易有失公允等问题成为辖区企业未能通过审核的主要障碍。这些问题暴露了部分企业存在“仓促上会”、“带病上会”的情况，规范运作意识不强，对发行上市抱有侥幸心理，同时也反映了中介机构在辅导期间未能勤勉尽责，未全面发现并协助企业解决存在的问题。

　　山东证监局针对企业改制规范及中介机构辅导过程中存在的问题，拟进一步加大监管力度，提高监管的针对性和有效性。一是继续坚持集体谈话制度。在受理辅导备案材料后，约见公司董事、监事、高级管理人员、持股5%以上股东以及中介机构项目负责人谈话，要求中介机构在辅导期间彻底解决辅导对象存在的不规范问题，同时督促公司积极配合中介机构的工作；二是加强动态监管，分阶段重点关注辅导的合理性、辅导质量和辅导效果；三是督促中介机构勤勉尽责，对工作中存在问题的中介机构采取不予受理并要求延长辅导期限、监管谈话、责令改正、出具警示函等监管措施。今年以来，山东证监局已对20余名保荐代表人、律师及审计人员进行警戒谈话，责成2家保荐机构延长辅导期限。