一、一个腾讯撑起沪港深基金大旗。

　　腾讯大家应该都熟悉，不论是日常用的微信，还是最近火的不要不要的《王者荣耀》，腾讯股价也表现凌厉，我还记得马化腾去年宣布授予腾讯员工股权的时候，腾讯股价当天收在200港币，看看现在310多港币了。

　　 　　我看了大概一二十个沪港深基金，如果是主要投资香港的沪港深基金（我之前说过有些沪港深基金没啥A股）第一大重仓股如果不是腾讯我都很奇怪了，真的，当然我觉得一个沪港深基金如果连腾讯都没抓住真的是失职。

　　二、港股机会多，内房持股真不多。

　　我看了几十份二季报以后，我觉得内地的沪港深基金整体可以用我之前写的文章看好腾讯，看淡内房——20年投资经历的基金经理谈港股投资 来概括。香港机会很多，外资对香港上市的内地股有的有偏见，有的覆盖不过来，内地的沪港深基金的基金经理知道内地南下香港市场的资金的关切，内地基金经理你说懂欧美大行的思路，我是不信，但是你说懂内资我是真信。

　　过去一段时间，融创、恒大、碧桂园等等内地房地产股票在香港市场是涨幅不小，但是港股市场好机会不只是内房，什么吉利汽车等等机会很多。

　　今天雪球有个两万多粉丝的大V说要抓长期价值，不要等傻子给你送钱。

　　 　　他说的对不对，他说的很正确，大机会肯定要抓大牛股，咱都知道，这就跟抄底逃顶，把握结构性机会，投资要精选优质股票一样，非常对，永远对，谁都不能说错。

　　但是现在是什么情况，现在是很多时候傻子在你面前给你送钱，你要不要，大家想想这几年香港市场多少机会都是由于不懂中国的傻子（很多是外资）给大家创造的，内房、内地汽车、内地消费等等，对不对，内房前几年还是被传资金紧张，濒临破产，现在那？内地汽车不也是一样？

　　说实话，港股涨了一两年了，我从不否认投资要把握长线机会，但是我觉得未来几年，港股最好的投资方式就是发掘一些傻子给你送钱的机会。

　　三、债券企稳，多位转债基金经理期待转债供应增大下的机会。

　　说实话，债券基本上调整了也好长时间了，从五六月份来看，债券已经企稳了，部分债券已经出现价格上涨了，加上供给侧改革，导致部分行业落后产能关停、退出，这些原本可能令人担忧的产业的债券原本是担忧能否及时还本付息，现在不需要了。

　　至于转债，多位基金经理从二季报和最近一些媒体采访来看，我总结一下观点基本上是：目前转债估值处于合理略高的状态，关注下半年转债供给增加以后带来的机会。博时信用债券基金的过钧、兴全可转债基金的张亚辉、长信基金固收总监、长信可转债的李小羽等等都是这个看法。

　　之前我也说了：我从七月开始基金定投开始增加可转债基金是因为目前转债不是最低点，但是也不贵，转债机会可能是在供给量增加的今年四季度或是明年。当然人家是基金经理，是业内大佬，我是基金“嘴炮”。

　　四、至于今年的绩优基金的季报，我就这样说吧：拿着“漂亮的50”股票的基金经理就走势好，就说自己深度挖掘价值，大家心里明白就行。

　　另外：交银海外中国互联网（164906，中国互联）从上周五开始就暂停申购了，可能有一些场内的溢价了。易方达（513050，中概互联）二季度申购量2亿多，规模增加快两倍。

　　以上是我看了几十份基金二季报以后的看法，因为基金几千只，我精力有限，只能看这些。

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