南方基金日前表示,国内各项数据表现平稳,工业生产在8月触底反弹后,9、10月已经呈现一定企稳复苏。资金面,利好信息较多。首先是媒体报道央行继续向金融系统注入定向资金,降低社会资金价格。此外沪港通于近期进行全网测试,预计很快将实现推出,带来海外增量资金。同时,8月以来,融资余额每月保持800亿左右的增长,意味着杠杆资金也在持续加速流入A 股,同时,证券交易结算保证金也从底部的6000亿增长到1万亿左右。在增长量的支持下,A 股目前的反弹渐入佳境。

农银汇理基金日前表示,借助于经济的转型,改革的推进,新常态经济下A 股有望再现牛市,股票市场整体低估值的状态也会得以改善。在转型过程中,国家会大力扶植战略产业和新兴行业,寻找新的经济增长点;同时也会改造相关企业,推进国企改革。对战略产业和新兴产业的投资,会使相关股票持续走强,比如军工、芯片、特高压、核电、航空、互联网、信息化、新能源等行业。国企改革今年初步推进,明年很可能大规模推出,这一主题在未来一年多内都将是一个较好的投资方向。

万家基金日前表示,10月以来,随着政策宽松,地产销售出现了一波明显恢复,其中本身包含了一部分季节性因素的力量。这有助于市场维持对短期经济平稳的偏乐观看法。当前蓝筹股的表现实际上也反映了这一预期。不过,一些迹象显示,那些促使经济偏弱的因素在逐步发挥作用。地产销售的恢复无助于投资的加速,从宏观意义上来说,地产投资减速导致的经济减速在明年年中之前是确定性事件,要警惕市场预期逐步向悲观方面转向。

金鹰基金日前表示,看好估值相对合理、行业有持续催化以及受益于“剪刀差”扩大、毛利率有望提升的下游消费品行业,包括医药、现代消费服务、农业、家电、汽车等行业;还有符合产业转型方向、业绩逐步进入兑现期的环保行业;以及三季报业绩超预期、今年以来行业涨幅垫底的非银金融行业。此外,四季度行业销售有望回暖的地产及下游产业链,和受益于四季度稳增长力度加强的铁路设备等基建投资主题都值得重点关注,继续看好新能源产业链。

德邦基金日前表示,除非技术原因,沪港通应该会尽快推出。房地产政策松绑也取得了良好效果,房贷新政对于楼市的短期刺激作用可以说是立竿见影。但是市场也存在预期过高风险,从港口、钢铁、航运、空运、基建、电力、甚至银行板块都出现大涨来看,有将经济回升看作类似09年初大逆转的预期,但是从各级政府财力和中央对地方举债管控来看,推动经济的力度远不可相提并论。技术上,上证指数、800指数5年均线都突破在即,一旦成功突破上档就没有重大压力。华泰证券股份有限公司